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미래에셋증권에서 30일 코스모신소재(005070)에 대해 "하반기 양극재 매출 증가 본격화"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 200,000원을 내놓았다.

미래에셋증권 김철중 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 미래에셋증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

◆ Report briefing

미래에셋증권에서 코스모신소재(005070)에 대해 "목표주가 20만원을 유지. 하반기 단결정 양극재 중심의 매출 증가가 본격화될 것으로 판단. 또한 하반기부터 1) 미드니켈(NCM 6, 삼성), 2) NMX(SK) 등 신규 고객 및 제품으로의 확장 가능성도 높다고 판단. 전방 고객사들은 중장기 안정적인 소재 공급과 협상력 우위를 선점하기 위하여 공급사 다변화 니즈가 높은 상황. 후발 주자로서의 리스크도 존재하지만(양산성 검증 등), 반대로 1) 점유율 확대에 따른 Q(출하량) 증가, 2) 제품 믹스 개선에 따른 판가 상승이 동반되며, 매출 성장률 측면에서 경쟁사 대비 우위를 점할 수 있다는 판단."라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 "1Q24 매출액은 1,221억원(+38% QoQ), 영업이익은 53억원(-33% QoQ)를 기록. LG화학 향 단결정 양극재 매출액 인식이 본격화되며 양극재 매출액은 890억원(+69% QoQ)로 전분기 대비 유의미한 성장을 하였으나, 메탈 가격 하락에 따른 스프레드 악화로 영업이익률은 전분기 4%에서 2%로 감소한 것으로 추정. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

미래에셋증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 미래에셋증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 200,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 상상인증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 200,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 상상인증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 200,000원을 제시한 바 있다.

[미래에셋증권 투자의견 추이]

- 2024.04.30 목표가 200,000 투자의견 BUY

- 2023.11.17 목표가 200,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.04.30 목표가 200,000 투자의견 BUY 미래에셋증권

- 2024.04.05 목표가 200,000 투자의견 BUY 상상인증권