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BNK투자증권에서 17일 이수페타시스(007660)에 대해 '예상보다 더 가팔라진 실적 우상향 기울기'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 60,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 18.1%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 이수페타시스 리포트 주요내용
BNK투자증권에서 이수페타시스(007660)에 대해 '1Q24 연결기준 1Q24 매출액은 1,996억원(15%QoQ, 16%YoY)을 기록, 컨센서스를 10% 상회. 최대고객 G사향 제품(AI가속기, 스위치)의 고부가 비중 증가가 지속되고 생산성이 높아지면서 페타시스 본사 매출이 1,684억원(14%QoQ, 19%YoY)으로 성장한 덕분. 6월부터 G사향 AI가속기 신모델 매출이 본격 반영됨에 따라 수익성은 더 개선될 전망. 또한 7월부터 4공장이 가동 시작함을 고려할 때, 동사 실적은 뚜렷한 우상향이 확실해 보임. 2024, 2025년 매출액을 각각 10%, 11%, 그리고 영업이익을 각각 19%, 9% 상향조정'라고 분석했다.

또한 BNK투자증권에서 '투자의견 ‘매수' 유지. 실적 추정 상향 조정과 AI서버 시장의 고성장 흐름을 고려하여, 목표주가를 53,000원에서 60,000원으로 상향조정. 목표주가는 신공장 가동 이후 수익성이 가장 높아질 1Q25 실적을 토대로 P/EBIT 23x를 적용한 것'라고 밝혔다.


◆ 이수페타시스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 53,000원 -> 60,000원(+13.2%)
- BNK투자증권, 최근 1년 목표가 상승
BNK투자증권 이민희 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 60,000원은 2024년 04월 04일 발행된 BNK투자증권의 직전 목표가인 53,000원 대비 13.2% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 BNK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 10월 30일 32,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 60,000원을 제시하였다.


◆ 이수페타시스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 54,857원, BNK투자증권 가장 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 BNK투자증권에서 제시한 목표가 60,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 높은 수준으로 전체 목표가 평균인 54,857원 대비 9.4% 높으며, BNK투자증권을 제외한 증권사 중 최고 목표가인 메리츠증권의 57,000원 보다도 5.3% 높다. 이는 BNK투자증권이 이수페타시스의 향후 방향에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 54,857원은 직전 6개월 평균 목표가였던 39,000원 대비 40.7% 상승하였다. 이를 통해 이수페타시스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.