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유진투자증권에서 29일 LIG넥스원(079550)에 대해 '비수기 속 양호한 실적'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 194,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 14.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ LIG넥스원 리포트 주요내용
유진투자증권에서 LIG넥스원(079550)에 대해 '2024년 1분기 실적은 매출액 7,636억원(+40%yoy), 영업이익 670억원(-2%yoy, OPM 9%). 금번 실적에서 전체 매출의 34%를 차지하는 인도네시아 경찰청 통신망 관련 매출(2,559억원)의 낮은 수익성 (OPM 2~3%), 방위산업 특성상 1분기가 실적 비수기인 점을 고려, 느린 스타트를 예상했음에도 당사 추정치 및컨센서스를 모두 상회하는 양호한 실적을 기록. 일회성 요인을 제거한 영업이익률은 8% 수준. 연초 사우디 천궁 수주(4.2조원) 이후 후속 수주 기대감이 약해진 상황이나, 여전히 미국 비궁, 루마니아 대공무기 (언론 보도 상 ‘신궁’으로 추정됨) 등 추가 해외 수주 및 L-SAM II 및 M-SAM III 국내 개발 사업 수주를 통한 미래 성장 동력 지속 확보될 전망. 미국 고스트로보틱스 인수도 계획대로 행정 절차 진행 중. 6월 전후 승인 발표 예상'라고 분석했다.


◆ LIG넥스원 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 194,000원 -> 194,000원(0.0%)
- 유진투자증권, 최근 1년 목표가 상승
유진투자증권 양승윤 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 194,000원은 2024년 04월 23일 발행된 유진투자증권의 직전 목표가인 194,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 유진투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 12월 05일 130,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 194,000원을 제시하였다.


◆ LIG넥스원 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 184,952원, 유진투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 유진투자증권에서 제시한 목표가 194,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 184,952원 대비 4.9% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 DB금융투자의 225,000원 보다는 -13.8% 낮다. 이는 유진투자증권이 타 증권사들보다 LIG넥스원의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 184,952원은 직전 6개월 평균 목표가였던 121,462원 대비 52.3% 상승하였다. 이를 통해 LIG넥스원의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.