thinkpool

키움증권에서 29일 세경하이테크(148150)에 대해 '이유 있는 상승세'라며 신규 리포트를 발행하였고, 투자의견을 'Not Rated'로 제시하였다.


◆ 세경하이테크 리포트 주요내용
키움증권에서 세경하이테크(148150)에 대해 '동사의 남다른 성장성을 주목. 23년 전년 대비 352% 성장한 영업이익(362억원)에이어 24년 영업이익도 전년 대비 57% 성장한 567억원을 전망. 기존 성장을 이끌던 폴더블폰 보호 필름은 소재 및 공법 추가로 인한 외형 성장이 기대되며, 그 외에 글라스틱의 수율 향상, OCA 필름의 북미 고객사향 태블릿 진출 통해 전 사업부 성장을 전망. 최근의 주가 상승에도 중장기 성장성을 반영한 추가적인 Upside에주목이 필요한 시점으로 판단'라고 분석했다.

또한 키움증권에서 '과거 대비 주춤한 폴더블 스마트폰의 성장세에도, 동사의 폴더블폰용 보호 필름은 견조한 성장이 예상. MDD(Micro Dry process Decoration) 인쇄 공법 등 기술 경쟁력을 바탕으로 시장 내 독보적인 입지를 유지하고 있으며, 신규 폴더블 스마트폰의 경우 내충격 강화를 위한 신규 소재 및 공법이 추가로 필요한 것으로 파악. 이에 ASP 상승 및 수익성 개선을 기대. 데코 필름 부문의 수익성 개선과 광학 필름 내 성장(태블릿 OCA 진출 및 폴더블 보호 필름 ASP 상승)을 반영해 동사의 24년 실적은 매출액 3,865억원(YoY 27%), 영업이익 567억원(YoY 57%)을 전망.'라고 밝혔다.