thinkpool

신한투자증권에서 10일 코오롱플라스틱(138490)에 대해 "작지만 강한 기업"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 13,000원을 내놓았다.

신한투자증권 이진명 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨다운 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 모습이다.

◆ Report briefing

신한투자증권에서 코오롱플라스틱(138490)에 대해 "1분기 영업이익 104억원(+3% QoQ) 기록. 2Q23 영업이익 111억원(+7%) 전망, 컴파운드 흑자전환. 견조할 POM 실적과 컴파운드 사업 턴어라운드에 주목. 지난 2년간 호황기를 보냈던 POM 업황은 중국 수요 둔화 영향으로 약세가 지속. 그럼에도 진입장벽이 높은 POM 시장에서 글로벌 탑티어 경쟁력을 바탕으로 견조한 실적을 보여줌. 향후 전략 고객(OPM 20% 이상) 비중 확대와 제한적인 증설로 안정적인 실적과 고수익성이 가능. 그동안 부진했던 컴파운드 사업부도 2분기 흑자전환을 시작으로 이익 기여도가 확대되며 주가 재평가가 가능할 전망."라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 "1분기 매출액과 영업이익은 1,218억원(-6%, 이하 QoQ), 104억원(+3%)을 기록. POM 사업부 매출액은 680억원(-11%)을 시현했으며 영업이익은 전기대비 감소한 것으로 추정. 고부가 대형고객향 비중 유지에도 전방(전기전자 등) 수요 둔화로 판가가 하락했으며 고객사 재고조정 및 정기보수로 판매량이 감소. 컴파운드 매출액은 538억원(+0.4%)을 기록했으며 영업적자는 전기대비 축소된 것으로 추정. 국내 자동차 OEM 생산량 회복으로 판매량이 증가했으며 고가 원재료 투입 소멸로 수익성도 개선된 것으로 파악."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

신한투자증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2022년7월 16,000원까지 높아졌다가 2023년2월 13,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 13,000원으로 제시되고 있다.

오늘 신한투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 13,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.

[신한투자증권 투자의견 추이]

- 2023.05.10 목표가 13,000 투자의견 매수(유지)

- 2023.02.16 목표가 13,000 투자의견 BUY

- 2022.07.22 목표가 16,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.05.10 목표가 13,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권