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◆ Report briefing

2Q23 Review: 컨센서스 상회하는 실적 달성

KB증권에서 파마리서치(214450)에 대해 "2023년 2분기 (K-IFRS 연결) 매출액은 668억원(+34.4% YoY, +20.5% QoQ), 영업이익 236억원(+36.0% YoY, +14.0% QoQ, OPM 35.4%), 지배주주 순이익 188억원(+86.2% YoY, +6.1% QoQ)으로 컨센서스를 상회하는 호실적을 기록. 호실적의 주 요인은 1) 안정적인 의료기기 사업부의 국내외 판매 호조, 2) 온오프라인, 면세점 등 화장품 실적 증가로 판단됨. 1~2분기 화장품 내수 매출 증가는 올해 신규 진출한 면세점 기여도가 가장 높았으며, 3분기에도 해당 사업부는 보수적으로 10% 가량 추가 성장 가능성이 높다고 판단됨 "라고 분석했다.

또한 KB증권에서 "파마리서치는 사업다각화와 신성장동력 확보를 위해 씨티씨바이오 지분 200억원을 현금 취득하기로 공시. 기존에 확보한 지분과 합산하면 약 20% 수준의 지분을 확보할 것으로 예상됨. 씨티씨바이오 현 최대주주 이민구 대표(2023년 6월 말 지분율 11.97%)의 우호지분 등을 고려하면 경영권 분쟁 심화 가능성이 있음 "라고 밝혔다.