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KB증권에서 25일 삼성바이오로직스(207940)에 대해 '1Q24 Review: 더 좋아질 구간만 남았다'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 1,050,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 32.9%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 삼성바이오로직스 리포트 주요내용
KB증권에서 삼성바이오로직스(207940)에 대해 '시장 컨센서스에 부합한 1분기 실적. 2024년에 대한 연결 매출 성장 가이던스를 연간 10~15%로 유지하며 굳건한 스탠스를 보였다는 판단. 로직스의 경우 4공장 18만리터 부분의 가동률 상승으로 분기별 영업이익률 개선이 기대되며, 글로벌 20대 제약사 중 1개 기업을 신규 고객으로 확보하는 긍정적인 수주 활동 역량을 보여주고 있음. 에피스의 경우 파이프라인의 주요 지역 승인에 따른 마일스톤 수익을 기대해볼 수 있으며(2Q24 80%, 4Q24 20%), 키트루다 바이오시밀러의 임상1상 및 3상 진행을 통해 추가적인 성장동력을 적극적으로 확보하고 있음. 이에 따라 성장력을 감안하면 매력적인 구간으로 판단되어 긍정적인 시각을 유지.'라고 분석했다.


◆ 삼성바이오로직스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 1,050,000원 -> 1,050,000원(0.0%)
- KB증권, 최근 1년 목표가 하락
KB증권 김혜민 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 1,050,000원은 2024년 01월 25일 발행된 KB증권의 직전 목표가인 1,050,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 KB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 04월 25일 1,100,000원을 제시한 이후 하락하여 23년 07월 28일 최저 목표가인 1,000,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가에는 못 미치지만 최저 목표가보다는 다소 상승한 가격인 1,050,000원을 제시하였다.


◆ 삼성바이오로직스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 1,031,000원, KB증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 전체 증권사 의견, 지난 6개월과 비슷한 수준
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 KB증권에서 제시한 목표가 1,050,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 1,031,000원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 1,031,000원은 직전 6개월 평균 목표가였던 1,044,000원과 비슷한 수준이다. 이를 통해 삼성바이오로직스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 지난 반기와 크게 다르지 않음을 알 수 있다.