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IBK투자증권에서 03일 DL(000210)에 대해 '경쟁 화학 업체 대비 압도적 수익성 기록'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 82,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 42.6%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ DL 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 DL(000210)에 대해 '올해 1분기 영업이익은 1,723억원으로 전 분기 대비 124.6% 증가하며, 최근 급격히 높아진 시장 기대치(1,045억원)를 크게 상회. 지속적으로 진행하였던 사업 포트폴리오 변경 효과가 반영되었기 때문. 올해 동사 연결 EBITDA은 9,234억원으로 작년 대비 59.0% 증가할 전망. DL케미칼은 2분기 이후 범용 PE 제품의 스프레드 개선이 예상되는 가운데, PB 증설 및 POE 라인 전환 효과가 온기 반영될 것으로 전망되고, 유럽/미국 부타디엔 가격 상승 및 CTO 가격 안정화로 Kraton의 폴리머/케미칼부문의 실적이 정상화가 예상되기 때문. 동사는 실적 턴어라운드를 반영하여, 올해 약 3천억원의 차입금 상환을 계획하고 있으며 내년도 올해와 유사한 수준의 차입금 상환이 전망.'라고 분석했다.


◆ DL 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 75,000원 -> 82,000원(+9.3%)
- IBK투자증권, 최근 1년 中 최고 목표가 제시
IBK투자증권 이동욱 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 82,000원은 2024년 04월 04일 발행된 IBK투자증권의 직전 목표가인 75,000원 대비 9.3% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 IBK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 05월 04일 73,000원을 제시한 이후 하락하여 23년 07월 12일 최저 목표가인 60,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가보다 상승한 가격인 82,000원을 제시하였다.


◆ DL 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 75,333원, IBK투자증권 가장 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 IBK투자증권에서 제시한 목표가 82,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 높은 수준으로 전체 목표가 평균인 75,333원 대비 8.9% 높으며, IBK투자증권을 제외한 증권사 중 최고 목표가인 대신증권의 77,000원 보다도 6.5% 높다. 이는 IBK투자증권이 DL의 향후 방향에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 75,333원은 직전 6개월 평균 목표가였던 60,333원 대비 24.9% 상승하였다. 이를 통해 DL의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.