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하이투자증권에서 09일 세아베스틸지주(001430)에 대해 '점차 회복되고 있는 판매량'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 28,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 30.8%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 세아베스틸지주 리포트 주요내용
하이투자증권에서 세아베스틸지주(001430)에 대해 '24.1Q의 연결 영업이익은 [170억원, +3,074% QoQ]으로 시장 기대치 [4/9 기준 1개월 컨센서스 184억원]에 대체로 부합할 전망. 24.2Q 연결 영업이익은 의미 있는 개선 예상됨. 세아베스틸 실적이 『1) 2분기 성수기 판매량 증가, 2) 스크랩 가격 급락에 따른 특수강 봉강 Roll-Margin 확대』 로 개선될 것이기 때문. 특히 23년 하반기 극도로 부진했던 판매량이 최근 점차 늘어나고 있음에 주목할 필요. 참고로 동사의 핵심 전방산업은 자동차, 베어링, 조선 부문. 세아창원특수강은 판매량 부진은 지속에도 불구, 23년 하반기 이후 계속된 STS 제품 가격 인하가 3월 이후 니켈 가격 안정화로 일단락되면서 실적도 점차 정상화될 전망. 참고로 동사는 4월 STS 선재 인상 발표 [스틸데일리]. 투자의견 Buy를 유지하나 최근 업황 부진에 따른 수익 예상 하향 조정을 반영, 목표주가는 2.8만원 [기존 2.9만원]으로 하향'라고 분석했다.


◆ 세아베스틸지주 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 29,000원 -> 28,000원(-3.4%)
- 하이투자증권, 최근 1년 목표가 상승
하이투자증권 김윤상 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 28,000원은 2024년 02월 07일 발행된 하이투자증권의 직전 목표가인 29,000원 대비 -3.4% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 하이투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 04월 11일 27,000원을 제시한 이후 상승하여 23년 07월 25일 최고 목표가인 33,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 최고 목표가보다는 다소 낮지만 처음 목표가보다는 상승한 가격인 28,000원을 제시하였다.


◆ 세아베스틸지주 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 30,591원, 하이투자증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 하이투자증권에서 제시한 목표가 28,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 30,591원 대비 -8.5% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 삼성증권의 26,500원 보다는 5.7% 높다. 이는 하이투자증권이 타 증권사들보다 세아베스틸지주의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 30,591원은 직전 6개월 평균 목표가였던 33,889원 대비 -9.7% 하락하였다. 이를 통해 세아베스틸지주의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.