thinkpool

한국투자증권에서 02일 녹십자(006280)에 대해 '해외 진출 확장과 수익성 개선 확인'이라며 투자의견 '매수'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 160,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 39.7%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 녹십자 리포트 주요내용
한국투자증권에서 녹십자(006280)에 대해 '컨센서스 대비 매출액 부합, 영업이익 상회. 투자의견 매수, 목표주가 160,000원 유지. 희귀질환 치료제를 mRNA 치료제로 플랫폼 전환, mRNA 공장 증설 등 기술 다변화 진행 중. 건기식 사업부 축소, 판관비 감소 등 수익성 개선 진행 확인, 고마진 영역인 해외 사업에서의 지속적인 성장세 전망, 수익성 개선폭 확대될 것.'라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 '헌터라제(123억원, +105.0%) 매출 증가 및 지난 3월 수주한 남반구향 독감백신(665억원, +0.2%) 물량이 대부분 2분기에 인식되며 매출 견인. 영업이익은 고마진 제품의 매출 증가와 건기식 사업 축소에 따른 비용 효율화의 영향으로 수익성 개선. IVIG-SN 10% 신약허가승인신청(BLA) 제출 완료. 2024년 초 결과 확인, 2024년 하반기 출시 예정.'라고 밝혔다.


◆ 녹십자 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 160,000원 -> 160,000원(0.0%)
- 한국투자증권, 최근 1년 목표가 하락
한국투자증권 오의림 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 160,000원은 2023년 07월 18일 발행된 한국투자증권의 직전 목표가인 160,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 한국투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 22년 08월 02일 230,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 160,000원을 제시하였다.


◆ 녹십자 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 155,400원, 한국투자증권 가장 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 한국투자증권에서 제시한 목표가 160,000원은 23년 08월 02일 발표한 유진투자증권의 160,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 높은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 155,400원 대비 3.0% 높은 수준으로 녹십자의 주가에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 155,400원은 직전 6개월 평균 목표가였던 174,000원 대비 -10.7% 하락하였다. 이를 통해 녹십자의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.