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◆ 최근 애널리스트 분석의견
- SaaS와 AI, 쌍발엔진 가동 - 부국증권, BUY
08월 21일 부국증권의 이준규 애널리스트는 한글과컴퓨터에 대해 "2분기 연결기준 매출액 784억원(+28.2% yoy), 영업이익 183억원(+33.6% yoy)으로 시장 컨센서스 상회. 이는 1) 핵심 자회사 한컴라이프케어가 지연되었던 소방 부문 매출이 인식되면서 흑자전환 하였고 2) 본사 On-Premise 버전 문서 S/W와 클라우드 SaaS(B2G)에서 안정적인 매출을 기록했기 때문. 5월 On-Premise 버전 문서 S/W의 B2G뿐만 아니라 B2B부문에서도 영업활동을 강화할 예정. SaaS는 B2G 교육용 스마트 기기 보급사업 진출을 우선적으로 진행하며 향후 B2C/B2B까지 사업확장 예상. SDK는 오피스 S/W외에 OCR, RPA(로봇 프로세스 자동화) 부문까지 적용을 시도 하면서 비즈니스 영역을 확장해나갈 계획. AI 사업부문은 NAVER 하이퍼클로바X(8/24일 론칭)를 <한컴독스>에 적용하는 CBT 진행 이후, 국내 B2B, B2G를 중심으로 관련 AI적용 제품을 판매할 것으로 기대. 또, <한컴독스> 외에도 LLM(Large Language Models)과 전자문서 S/W와 연동된 <한컴 AI-Hub>도 출시할 예정"이라고 분석하며, 투자의견 'BUY', 목표주가 '20,000원'을 제시했다.