뉴스·공시
[리포트 브리핑]CJ ENM, '야구, 케이팝, 미드를 좋아한다면 여기' 목표가 110,000원 - 현대차증권
2024/05/16 10:56 라씨로
현대차증권에서 16일 CJ ENM(035760)에 대해 '야구, 케이팝, 미드를 좋아한다면 여기'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 110,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 30.8%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ CJ ENM 리포트 주요내용
현대차증권에서 CJ ENM(035760)에 대해 'DAU 넷플릭스 75%까지 추격한 티빙 & 보이그룹 넷 걸그룹 넷 보유한 K-POP. 티빙 (1)가입자 및 손익 목표달성 추이: 1분기 티빙 매출이 전분기비 17% 감소한 이유는 전분기 이재, 곧 죽습니다와 운수 오진 날의 해외 판매 매출이 잡혔던 것이 빠졌기 때문. (2)제작비 전망: 23년 계획 8,600억(채널 6,000억, 티빙오리지널 1,300~1,500억, Non-captive 1,200억)이었는데 집행은 100~200억 적게 함. (3)티빙 광고 매출: AVOD 가입자가 전체 유료가입자의 10~20% 비중 차지. 피프스시즌: 올해 25편(드라마 8편, 영화/다큐 17편, 4분기에 60% 편중) 딜리버리 목표. 웨이브 합병: 최근 1~2개월간 협상 진전. 음악: 4월 미아이(일본), 6월 이슈(일본 4인조 걸그룹), 연내 아이랜드2 데뷔 예정.'라고 분석했다.
◆ CJ ENM 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 110,000원 -> 110,000원(0.0%)
- 현대차증권, 최근 1년 목표가 상승
현대차증권 김현용 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 110,000원은 2024년 05월 10일 발행된 현대차증권의 직전 목표가인 110,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 현대차증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 07월 07일 80,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 110,000원을 제시하였다.
◆ CJ ENM 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 107,278원, 현대차증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 현대차증권에서 제시한 목표가 110,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 107,278원 대비 2.5% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 신한투자증권의 115,000원 보다는 -4.3% 낮다. 이는 현대차증권이 타 증권사들보다 CJ ENM의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 107,278원은 직전 6개월 평균 목표가였던 86,571원 대비 23.9% 상승하였다. 이를 통해 CJ ENM의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
◆ CJ ENM 리포트 주요내용
현대차증권에서 CJ ENM(035760)에 대해 'DAU 넷플릭스 75%까지 추격한 티빙 & 보이그룹 넷 걸그룹 넷 보유한 K-POP. 티빙 (1)가입자 및 손익 목표달성 추이: 1분기 티빙 매출이 전분기비 17% 감소한 이유는 전분기 이재, 곧 죽습니다와 운수 오진 날의 해외 판매 매출이 잡혔던 것이 빠졌기 때문. (2)제작비 전망: 23년 계획 8,600억(채널 6,000억, 티빙오리지널 1,300~1,500억, Non-captive 1,200억)이었는데 집행은 100~200억 적게 함. (3)티빙 광고 매출: AVOD 가입자가 전체 유료가입자의 10~20% 비중 차지. 피프스시즌: 올해 25편(드라마 8편, 영화/다큐 17편, 4분기에 60% 편중) 딜리버리 목표. 웨이브 합병: 최근 1~2개월간 협상 진전. 음악: 4월 미아이(일본), 6월 이슈(일본 4인조 걸그룹), 연내 아이랜드2 데뷔 예정.'라고 분석했다.
◆ CJ ENM 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 110,000원 -> 110,000원(0.0%)
- 현대차증권, 최근 1년 목표가 상승
현대차증권 김현용 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 110,000원은 2024년 05월 10일 발행된 현대차증권의 직전 목표가인 110,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 현대차증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 07월 07일 80,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 110,000원을 제시하였다.
◆ CJ ENM 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 107,278원, 현대차증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 현대차증권에서 제시한 목표가 110,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 107,278원 대비 2.5% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 신한투자증권의 115,000원 보다는 -4.3% 낮다. 이는 현대차증권이 타 증권사들보다 CJ ENM의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 107,278원은 직전 6개월 평균 목표가였던 86,571원 대비 23.9% 상승하였다. 이를 통해 CJ ENM의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
뉴스속보
- 故이선균 주연 영화 "탈출", 7월 12일 개봉 확정 뉴스핌
- [리포트 브리핑]CJ ENM, '티빙의 트래픽은 수익화 전략 이후에도 견고' Not Rated - KB증권 라씨로
- "기후플레이션"에 CJ온스타일 수입 과일 판매량 급증 뉴스핌
- 티빙·쿠팡플레이 등 토종 OTT, 스포츠 중계 뛰어든 까닭은? 뉴스핌
- [리포트 브리핑]CJ ENM, 'ENM이라는 거대한 시스템' 목표가 110,000원 - 대신증권 라씨로
- [리포트 브리핑]CJ ENM, '지속가능 수익모델을 제시한다면 더욱 좋다' 목표가 110,000원 - 한화투자증권 라씨로
- [장중수급포착] CJ ENM, 외국인/기관 동시 순매수… 주가 +4.72% 라씨로
- 'CJ ENM' 52주 신고가 경신, 전일 기관 대량 순매수 라씨로
- 'CJ ENM' 52주 신고가 경신, 실적 추이 및 전망 - 유진투자증권, BUY 라씨로
- 요즘 모바일 "큰 손"은 CJ온스타일..."원플랫폼" 전략 적중 뉴스핌