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IBK투자증권에서 30일 SK이노베이션(096770)에 대해 '배터리 수주잔고, 매년 67% 성장 지속'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 165,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 46.4%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ SK이노베이션 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 SK이노베이션(096770)에 대해 '올해 1분기 영업이익은 6,247억원으로 전 분기 대비 760.3% 증가 하며, 시장 기대치를 크게 상회. 배터리 및 분리막부문 적자에도 불구하고, 석유/화학/윤활유/E&P 등 기존 사업부문의 실적 개선에 기인. 국내/외 배터리 공장 신증설 추진 및 고객사/제품 포트폴리오 확대 등으로 동사의 작년 말 배터리 수주잔고는 400조원 이상으로 2016년 이후 매년 67% 성장을 지속하고 있음. 한편 SK온은 중저가 전기차 시장 확대에 대응하기 위하여 LFP, 미드니켈, 코발트 프리 배터리 등을 통하여 가격 경쟁력을 확대할 계획. LFP는 이미 시제품을 공개 후 2026년 양산에 들어갈 것으로 전망.'라고 분석했다.


◆ SK이노베이션 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 165,000원 -> 165,000원(0.0%)
- IBK투자증권, 최근 1년 목표가 하락
IBK투자증권 이동욱 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 165,000원은 2024년 04월 04일 발행된 IBK투자증권의 직전 목표가인 165,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 IBK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 06월 28일 236,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 165,000원을 제시하였다.


◆ SK이노베이션 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 161,950원, IBK투자증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 IBK투자증권에서 제시한 목표가 165,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 161,950원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 161,950원은 직전 6개월 평균 목표가였던 233,150원 대비 -30.5% 하락하였다. 이를 통해 SK이노베이션의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.