thinkpool

KB증권에서 27일 와이지엔터테인먼트(122870)에 대해 '든 자리는 몰라도 난 자리는 안다'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 60,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 29.9%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 와이지엔터테인먼트 리포트 주요내용
KB증권에서 와이지엔터테인먼트(122870)에 대해 '목표주가를 기존 95,000원에서 60,000원으로 36.8% 하향 조정하고, 투자의견은 Buy를 유지. 블랙핑크의 개별 멤버 활동 재계약이 불발되면서 2024년 블랙핑크 솔로 활동을 추정치에서 배제하고, 높아진 아티스트 원가율 및 무형자산상각비를 반영하여 2024년과 2025년 영업이익 추정치를 각각 56.5%, 32.0% 하향 조정한 것이 목표주가 하향의 주된 원인. 다만 트레저의 본격적인 글로벌 팬덤 확장이 시작되고, 베이비 몬스터가 데뷔하면서 아티스트 파이프라인이 강화됨에 따라 투자의견은 Buy를 유지.'라고 분석했다.


◆ 와이지엔터테인먼트 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 95,000원 -> 60,000원(-36.8%)
- KB증권, 최근 1년 목표가 하락
KB증권 이선화 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 60,000원은 2023년 09월 20일 발행된 KB증권의 직전 목표가인 95,000원 대비 -36.8% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 KB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 04월 21일 70,000원을 제시한 이후 상승하여 23년 09월 20일 최고 목표가인 95,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 60,000원을 제시하였다.


◆ 와이지엔터테인먼트 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 66,067원, KB증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 KB증권에서 제시한 목표가 60,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 66,067원 대비 -9.2% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 다올투자증권의 55,000원 보다는 9.1% 높다. 이는 KB증권이 타 증권사들보다 와이지엔터테인먼트의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 66,067원은 직전 6개월 평균 목표가였던 98,625원 대비 -33.0% 하락하였다. 이를 통해 와이지엔터테인먼트의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.