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삼성증권에서 8일 SK케미칼(285130)에 대해 "주주 요구에 응답한 주주 친화 정책 발표"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 500,000원을 내놓았다.

삼성증권 서근희 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 지금까지 두차례 같은 수준을 지속하면서 뚜렷한 변화요인을 모색하지 못하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 71.5%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 SK케미칼(285130)에 대해 "최근 주력 사업 집중을 위해 사업 재정비 진행. 지난 9월, 유틸리티 공급 사업 부문 물적 분할에 이어 10월 초에는 도레이첨단소재에 컴포지트 사업 매각. 하지만 비핵심사업부의 매각임에도 불구하고 시장에서는 부정적으로 평가. Merck의 경구용 코로나19 치료제 임상 결과 발표로 자회사 SK바이오사이언스 주가 하락에 따른 SK케미칼 주가 동반 하락. 이런 상황에서 주주 가치 상승을 위한 정책 발표. 추가적인 사업 재정비를 통한 이익 개선 기대 및 주주 환원 정책으로 기업 가치 상승 기대. "라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "지난 10월 7일, SK케미칼은 주주가치 제고를 위해 1) 증자비율 50% 무상증자 실시, 2) 중기 배당정책으로 2021년부터 2023년까지 3년간 별도 기준 당기순이익의 30%를 주주 환원 재원으로 활용 및 2022년부터 중간 배당 제도 도입 검토 등을 발표. 업종 내 배당 성향 고려 시 (업종 평균 15% 수준) 상대적으로 높은 배당 정책으로 투자 매력 증가."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년11월 450,000원이 저점으로 제시된 이후 2021년1월 550,000원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 500,000원으로 다소 하향조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 500,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2021.10.08 목표가 500,000 투자의견 BUY

- 2021.09.14 목표가 500,000 투자의견 BUY

- 2021.08.11 목표가 500,000 투자의견 BUY

- 2021.02.08 목표가 550,000 투자의견 BUY

- 2021.01.20 목표가 550,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.10.08 목표가 500,000 투자의견 BUY 삼성증권