thinkpool

미래에셋증권에서 03일 하이브(352820)에 대해 '견뎌, 버텨'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 320,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 60.0%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 하이브 리포트 주요내용
미래에셋증권에서 하이브(352820)에 대해 '1Q24 매출액 3,609억원(-12.1% YoY), 영업이익 144억원(-72.6% YoY)을 기록하며 컨센서스를 각각 5%, 18% 하회. 목표주가 유지, 힘들지만 버티자. 결제액 감소 추세가 있는 위버스 관련 매출과 최근 노이즈로 부정적인 영향이 예상되는 광고/출연료 및 라이선싱 매출을 조정해 2Q24와 2024 실적을 하향 조정. 그러나 5월 하순부터 1) 세븐틴, 엔하이픈 등의 투어 일정 공개와 2) KATSEYE로 대표되는 현지 IP 수익화가 본격적으로 시작. 올해 예정된 공연은 160회(+28%, +35회 YoY)이며 회당 규모 또한 증가. 공연과 현지 IP 발 미국 모멘텀이 재개됨에 따라 밸류에이션 상향을 기대.'라고 분석했다.


◆ 하이브 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 320,000원 -> 320,000원(0.0%)
- 미래에셋증권, 최근 1년 목표가 하락
미래에셋증권 김규연 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 320,000원은 2024년 04월 18일 발행된 미래에셋증권의 직전 목표가인 320,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 미래에셋증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 05월 31일 345,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 320,000원을 제시하였다.


◆ 하이브 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 307,941원, 미래에셋증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 미래에셋증권에서 제시한 목표가 320,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 307,941원 대비 3.9% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 한화투자증권의 340,000원 보다는 -5.9% 낮다. 이는 미래에셋증권이 타 증권사들보다 하이브의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 307,941원은 직전 6개월 평균 목표가였던 337,647원 대비 -8.8% 하락하였다. 이를 통해 하이브의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.