thinkpool

KB증권에서 15일 아모레G(002790)에 대해 "구조조정 효과로 하반기 턴어라운드 기대"라며 투자의견을 'BUY(상향)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 58,000원을 내놓았다.

KB증권 박신애 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(상향)'의견은 KB증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 작년 연말의 시장컨센서스에 비추어 볼때도 역시 '트레이딩매수'의견에서 'BUY(상향)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 상회하는 수준으로서 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 강하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 지금까지 두차례 같은 수준을 지속하면서 뚜렷한 변화요인을 모색하지 못하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 35.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

KB증권에서 아모레G(002790)에 대해 "① 코로나19 종식 이후의 업황 회복 기대감이 유효한 가운데, ② 핵심 자회사 ‘아모레퍼시픽’은 지난 2년간 단행한 구조조정 효과에 힘입어 올해 하반기부터 턴어라운드가 본격화될 것으로 예상됨. "라고 분석했다.

또한 KB증권에서 "4Q21 연결 매출액은 1조 4,206억원 (+13% YoY), 영업이익은 23억원 (흑자 전환, 이익 168억원 YoY 증가)을 나타냈음. 순이익은 자회사 ‘아모레퍼시픽’의 점포 폐점과 관련된 손상차손 440억원이 발생하면서, 적자 731억원을 기록했음. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

KB증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년4월 105,000원까지 높아졌다가 2021년9월 58,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 58,000원으로 제시되고 있다.

오늘 KB증권에서 발표된 'BUY(상향)'의견 및 목표주가 58,000원은 전체의견을 상회하는 수준으로서 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 강하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 12.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 47,000원을 제시한 바 있다.

[KB증권 투자의견 추이]

- 2022.03.15 목표가 58,000 투자의견 BUY(상향)

- 2021.09.23 목표가 58,000 투자의견 HOLD(하향)

- 2021.07.07 목표가 90,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.04.29 목표가 105,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.03.15 목표가 58,000 투자의견 BUY(상향) KB증권

- 2022.02.10 목표가 50,000 투자의견 HOLD KTB투자증권

- 2022.01.10 목표가 47,000 투자의견 HOLD 메리츠증권