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키움증권에서 4일 롯데정밀화학(004000)에 대해 "작년 4분기 세전이익률, 48.6% 기록"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 117,000원을 내놓았다.

키움증권 이동욱,권준수 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 키움증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 63.2%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

키움증권에서 롯데정밀화학(004000)에 대해 "올해 영업이익도 작년 대비 증익될 전망. 물류 차질 완화로 셀룰로스부문 운송비 부담이 감소될 것으로 예상되고, 중국 환경 규제 지속으로 암모니아/가성소다 가격(연평균)이 견조한 수준을 지속할 전망이며, 작년 증설한 메셀로스/애니코트의 온기 반영 효과 및 올해 식의약용 셀룰로스 제품의 추가 증설이 있기 때문. 또한 동사는 2017년 이후 8,500억원을 상회하는 Capex/지분투자에도 불구하고, 순현금 상황을 지속하고 있는 등 화학업체 중 안정된 재무구조를 지속하고 있음. "라고 분석했다.

또한 키움증권에서 "작년 4분기 영업이익은 849억원으로 전년 동기 대비 197.9% 증가하며, 역대 최대 분기 수치를 기록하였음. 작년 4분기 세전이익은 2,735억원으로 전년 동기 대비 242.3% 증가하며, 매출액이 9배 이상 큰 모회사의 세전이익을 상회한 것으로 보임. 특히 세전이익률은 48.6%로 차별화된 수치를 기록하였음. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

키움증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년3월 73,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 117,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 키움증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 117,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 2.5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 125,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 97,000원을 제시한 바 있다.

[키움증권 투자의견 추이]

- 2022.02.04 목표가 117,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.12.09 목표가 117,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.12.02 목표가 117,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.11.15 목표가 117,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.10.29 목표가 117,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.02.04 목표가 117,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권

- 2022.02.04 목표가 120,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2022.02.03 목표가 100,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2022.02.04 목표가 120,000 투자의견 BUY 교보증권