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이베스트투자증권에서 14일 농심(004370)에 대해 "2Q23 Review: 3연속 농프라이즈"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 600,000원을 내놓았다.

이베스트투자증권 오지우 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 이베스트투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 3회이상 지속적으로 상향조정되고 있고 목표가의 상승폭 또한 더욱 커지는 모습이다.

◆ Report briefing

이베스트투자증권에서 농심(004370)에 대해 "올해 역대 최대 영업이익 달성 전망. 한국법인 적자 해소 및 해외법인 수익성 개선으로 영업이익이 전년비 13배 급증. 투자의견 BUY 유지, 목표주가 600,000원으로 상향. 동사는 미국의 라면 수요 확대 및 전년 4월 가동을 시작한 2공장 가동률 상승(2Q23 기준 49%)에 대응하기 위해 제2공장 내 4호 라인 증설 계획을 발표. 완공목표 시점은 1H24E이며, 제3공장에 관해서는 적합한 사이트를 탐색 중."라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 "농심의 '23년 2분기 연결 실적은 매출액 8,375억원(+10.8% YoY), 영업이익 537억원(+1,162.5%, OPM 6.4%), 지배주주순이익 450억원(+62.4%, NPM 5.4%)을 달성하며 3분기 연속 어닝 서프라이즈를 시현(높아진 시장 컨센서스 359억원을 +50% 상회). [국가별] 국내법인은 매출액 5,958억원(+14.0%), 영업이익 270억원(흑전, OPM 4.5%)으로 연결 영업이익 기여도는 50%를 기록. [품목별] 면류(+10.6%)는 주력 브랜드 및 하절기면(배홍동) 중심 성장이 이루어졌으며, 음료(+5.8%)는 웰치 브랜드 중심 성장을 보였음. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

이베스트투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 520,000원이 고점으로, 반대로 360,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 600,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 이베스트투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 600,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 600,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 520,000원을 제시한 바 있다.

[이베스트투자증권 투자의견 추이]

- 2023.08.14 목표가 600,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.05.16 목표가 520,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.05.02 목표가 490,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.03.17 목표가 460,000 투자의견 BUY

- 2023.02.13 목표가 420,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.08.14 목표가 600,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권

- 2023.08.14 목표가 570,000 투자의견 BUY IBK투자증권

- 2023.08.14 목표가 550,000 투자의견 BUY SK증권

- 2023.08.14 목표가 550,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권