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한화투자증권에서 21일 롯데지주(004990)에 대해 "[2Q20 Review] 예상치를 상회한 실적"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 43,000원을 내놓았다.

한화투자증권 남성현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 한화투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '중립'의견에서 'BUY(유지)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 41.4%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

한화투자증권에서 롯데지주(004990)에 대해 "점진적으로 실적 개선은 가능할 것으로 판단. 그렇게 전망하는 이유는 1) 롯데쇼핑 주요 점포 폐점 효과로 수익성 개선이 기대되고, 2) 가맹본부 수요 증가로 세븐일레븐 실적 개선 가능성이 높으며, 3) 롯데케미칼 대산공장 가동에 따른 효과와, 4) 롯데푸드 연결실적 편입에 따른 성장이 예상되기 때문. 현재 코로나 19에 따라 영업환경은 부정적이나 점진적인 실적 개선이 예상되는 만큼 저점 매수를 추천."라고 분석했다.

또한 한화투자증권에서 "롯데지주 2분기 실적은 당사 추정치를 상회. 2분기 매출액 2조 892억 원, 영업이익 476억 원으로 각각 YoY -7.3%,-12.8%. 당사 추정치 영업이익 254억 원을 크게 상회하는 실적 발표. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 한화투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 43,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 12.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 32,000원을 제시한 바 있다.

[한화투자증권 투자의견 추이]

- 2020.08.21 목표가 43,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.07.28 목표가 43,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.08.21 목표가 43,000 투자의견 BUY(유지) 한화투자증권

- 2020.07.29 목표가 40,000 투자의견 BUY(유지) 미래에셋대우

- 2020.06.29 목표가 32,000 투자의견 BUY(유지) KB증권