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이베스트투자증권에서 12일 삼영전자(005680)에 대해 "실적은 부진, Valuation은 절대 저평가"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 13,000원을 내놓았다.

이베스트투자증권 정홍식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 이베스트투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 지금까지 두차례 같은 수준을 지속하면서 뚜렷한 변화요인을 모색하지 못하는 모습이다.

◆ Report briefing

이베스트투자증권에서 삼영전자(005680)에 대해 "2Q23 예상 실적은 매출액 479억원(-29.2% yoy), 영업이익 30억원(-62.1% yoy, OPM 6.2%), 순이익 37억원(-49.4% yoy, NPM 7.7%)을 전망. 전반적인 전해콘덴서 공급이 부진한 것으로 파악되기 때문. 영업이익은 다소 보수적인 관점으로 접근하고 있는데, 그 이유는 전분기에 이어 유틸리티 비용 상승으로 OPM 하락이 예상되기 때문. 동사의 순현금은 2,849억원(주당 순현금 14,250원)을 보유하고 있어 자산가치 대비 현저히 저평가를 보이고 있음"라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 "3Q23 실적도 디지털·생활가전 전해콘덴서 공급 상황을 살펴봐야 하고, 4분기는 비수기이기 때문에 매년 4분기에는 소폭적자~BEP 수준의 이익을 내고 있음. 이를 고려하면 본격적인 수익성 개선이 기대되는 시기는 2024년 1~2분기 정도가 될 가능성이 높음"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

이베스트투자증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2022년11월 15,000원까지 높아졌다가 2023년5월 13,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 13,000원으로 제시되고 있다.

오늘 이베스트투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 13,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.

[이베스트투자증권 투자의견 추이]

- 2023.07.12 목표가 13,000 투자의견 BUY

- 2023.05.31 목표가 13,000 투자의견 BUY

- 2023.05.04 목표가 13,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.11.17 목표가 15,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.07.12 목표가 13,000 투자의견 BUY 이베스트투자증권