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KB증권에서 3일 GS건설(006360)에 대해 "#힘들었던시작 #그래도주택맛집 #가보자고"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 56,500원을 내놓았다.

KB증권 장문준 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 KB증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 27.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

KB증권에서 GS건설(006360)에 대해 "① 업종 각종 안전 이슈, ② 원자재가 상승에 따른 이익 저하 가능성에 대한 우려, ③ 대선관련 불확실성 등으로 업종 및 GS건설 주가는 지난 1~2월 부진 하였음. 그러나 GS건설의 ① 연중 공급목표 상향 가능성과, ② 2021년 분양 자체사업 바탕의 원가율 상승 방어 여력에 주목한다면 12개월 선행 P/B 0.7배 수준의 현재 주가에서는 투자매력이 높음. 대선 후 중장기 주택공급정책이 동반될 경우 의미 있는 리레이팅이 가능할 것으로 판단됨. "라고 분석했다.

또한 KB증권에서 "2022년 GS건설 연결기준 매출액은 9.5조원 (+4.9% YoY), 영업이익은 8,969억원 (+38.8% YoY)을 기록할 것으로 전망함. 주택/건축 부문 원가율 상승 요소가 존재하나 ① 해당부문 매출 증가와 ② 2021년 대비 플랜트 부문 일회성 비용 축소 등이 이익 개선을 이끌 것으로 예상됨. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

KB증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년3월 48,300원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 56,500원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 KB증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 56,500원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 BNK투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 60,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 현대차증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 50,000원을 제시한 바 있다.

[KB증권 투자의견 추이]

- 2022.03.03 목표가 56,500 투자의견 BUY(유지)

- 2021.11.08 목표가 56,500 투자의견 BUY(유지)

- 2021.10.27 목표가 56,500 투자의견 BUY(유지)

- 2021.09.29 목표가 56,500 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.03.03 목표가 56,500 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2022.02.14 목표가 60,000 투자의견 BUY(유지) BNK투자증권

- 2022.01.27 목표가 55,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권

- 2022.01.27 목표가 57,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권