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KB증권에서 5일 미래에셋증권(006800)에 대해 "해외 IB시장 회복의 수혜주"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 11,200원을 내놓았다.

KB증권 강승건 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 KB증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 하향조정이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 26.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

KB증권에서 미래에셋증권(006800)에 대해 "1) 중기자본정책으로 조정 당기순이익의 30% 이상의 주주환원율을 제시하였으며 2021년 회계연도 자사주 소각이 아직 진행되지 않았다는 점에서 내년 주총전까지 의사결정이 이루어질 가능성이 높으며 2) 경쟁사 대비 낮은 Valuation과 적극적인 자사주 매입 정책으로 주가 하방 경직성 확보가 가능할 것으로 전망됨. 또한 3) 2022년 해외 IB 시장이 회복될 것으로 전망되어 IB 부문의 실적 개선이 경쟁사 대비 빠르게 진행될 것으로 전망됨. "라고 분석했다.

또한 KB증권에서 "2022년 연결기준 지배주주순이익은 8,983억원으로 2021년 대비 13.7% 감소할 것으로 전망됨. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

KB증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년7월 12,500원까지 높아졌다가 2021년11월 11,200원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 11,200원으로 제시되고 있다.

오늘 KB증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 11,200원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 9.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 교보증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 14,000원을 제시한 바 있다.

[KB증권 투자의견 추이]

- 2021.11.05 목표가 11,200 투자의견 BUY(유지)

- 2021.08.05 목표가 12,500 투자의견 BUY(유지)

- 2021.07.12 목표가 12,500 투자의견 BUY(유지)

- 2021.05.06 목표가 12,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.11.05 목표가 11,200 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2021.10.25 목표가 14,000 투자의견 BUY 교보증권

- 2021.10.12 목표가 12,000 투자의견 BUY(유지) BNK투자증권