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KTB투자증권에서 5일 GS리테일(007070)에 대해 "이커머스 기업과의 경쟁은 당연"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 46,000원을 내놓았다.

KTB투자증권 김진우 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 KTB투자증권에서는 올해들어 처음 내놓는 매매의견이며 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 30.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

KTB투자증권에서 GS리테일(007070)에 대해 "쿠팡과 배민 등 이커머스 기업들의 퀵커머스 서비스 확대 기조를 고려하면 출혈 경쟁 불가피. 동사의 1)도심지 물류 인프라, 2)메쉬코리아(지분율 19.5%)의 배송인력, 3)마켓포 플랫폼 런칭에 따른 이커머스 주문량 확대 가능성까지 고려 시 이커머스 시장 내 점유율 확대 가능성 충분."라고 분석했다.

또한 KTB투자증권에서 "영업이익과 순이익 컨센서스를 각각 40.8%, 42.9% 하회. 편의점 부문의 광고 판촉비 증가와 공통 및 기타 부문(이커머스 사업 포함)의 영업적자 확대가 주요 원인. 2분기 컨센서스 크게 하회했지만 성장을 위한 기회비용 증가로 판단."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 KTB투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 46,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 7.4%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 60,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 45,000원을 제시한 바 있다.

[KTB투자증권 투자의견 추이]

- 2021.08.05 목표가 46,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.08.05 목표가 46,000 투자의견 BUY KTB투자증권

- 2021.07.27 목표가 50,000 투자의견 BUY(유지) SK증권

- 2021.07.16 목표가 48,000 투자의견 BUY 키움증권

- 2021.07.14 목표가 45,000 투자의견 BUY 삼성증권