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유안타증권에서 5일 GS리테일(007070)에 대해 "2Q21 리뷰 : 비용 증가에 대한 불확실성 대두"라며 투자의견을 'HOLD(D)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 41,000원을 내놓았다.

유안타증권 이진협 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD(D)'의견은 유안타증권의 직전 매매의견인 'BUY'에서 한단계 내려앉은 것이고 반면에 연초반의 매매의견을 기준으로 볼때에도 역시 '매수'의견에서 'HOLD(D)로' 레벨다운된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 16.1%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

유안타증권에서 GS리테일(007070)에 대해 "GS리테일에 대해 당분간은 보수적으로 접근하는 것이 필요하다는 판단. 본업의 회복이 더딘 가운데 비용 증가가 나타나고 있기 때문. 동사의 주가 반등을 위해선 편의점 업황의 회복과 함께 이커머스 규모의 확대가 필요하다는 판단. 요기요 M&A 참여는 이커머스 사업 규모를 키울 수 있는 이벤트로 이커머스 사업의 규모 확대 성과를 확인할 수 있는 시점을 당겨줄 수 있기 때문에 당사는 긍정적으로 평가할 수 있겠음. 퀵커머스 시장에 적극적으로 대응할 수 있는 기회가 될 것."라고 분석했다.

또한 유안타증권에서 "합병 전 GS리테일은 2분기 매출액 22,856억원(+3.4% YoY), 영업이익 428억원(-27.7% YoY)을 기록하여, 당사 전망치(713억원)을 크게 하회하는 실적을 기록했음. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

유안타증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다. 목표주가는 2020년8월 52,000원까지 높아졌다가 2020년10월 50,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 41,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 유안타증권에서 발표된 'HOLD(D)'의견 및 목표주가 41,000원은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 15.1%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 60,000원을 제시한 바 있다.

[유안타증권 투자의견 추이]

- 2021.08.05 목표가 41,000 투자의견 HOLD(D)

- 2021.07.06 목표가 50,000 투자의견 BUY

- 2021.02.09 목표가 50,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.10.28 목표가 50,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.08.07 목표가 52,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.08.05 목표가 41,000 투자의견 HOLD(D) 유안타증권

- 2021.08.05 목표가 50,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2021.08.05 목표가 46,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2021.08.05 목표가 46,000 투자의견 BUY KTB투자증권