thinkpool

이베스트투자증권에서 17일 서흥(008490)에 대해 "2Q23 Review: 이제 서서히 회복할 듯"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 40,000원을 내놓았다.

이베스트투자증권 정홍식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 이베스트투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 하향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 모습이다.

◆ Report briefing

이베스트투자증권에서 서흥(008490)에 대해 "2Q23 Review. 실적부진 이유는 건강기능식품 부문에서 2Q23 518억원(-16.9% yoy)으로 큰 폭의 역성장을 기록했기 때문. 현재 동사의 하드캡슐 생산설비는 87대(국내 45대, 베트남 42대)에서 베트남에 10대 추가(3Q23 +10대 투입, 식물성 설비)를 진행하고 있음. 이에 2023년 4분기 이후 Capa 증설 효과로 하드캡슐 사업의 외형 확대가 기대되고 2024년 이후에는 수익성 개선도 진행될 것으로 보임."라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 "동사의 2Q23 실적은 매출액 1,538억원(-10.6% yoy, -1.0% qoq), 영업이익 163억원(-11.1% yoy, +23.8% qoq, OPM 10.6%), 순이익(지배주주) 53억원(-45.3% yoy, NPM 3.5%)을 기록. 이는 당사의 기존 추정치 Sales 1,598억원, OP 161억원 대비 각각 -3.8% +1.7% 수준으로 기대치에 부합한 것이 이번 실적은 QoQ 이익이 회복되고 있다는 데 의의가 있음."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

이베스트투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2022년8월 50,000원까지 높아졌다가 2023년4월 40,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 40,000원으로 제시되고 있다.

오늘 이베스트투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 40,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.

[이베스트투자증권 투자의견 추이]

- 2023.08.17 목표가 40,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.04.05 목표가 40,000 투자의견 BUY

- 2022.11.14 목표가 45,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.08.17 목표가 50,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.08.17 목표가 40,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권