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대신증권에서 27일 삼성전기(009150)에 대해 "MLCC, 가동률 상승"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 190,000원을 내놓았다.

대신증권 박강호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 대신증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

대신증권에서 삼성전기(009150)에 대해 "영업이익의 컨센서스 상회는 1) 광학솔루션의 매출 증가 및 믹스 효과로 영업이익률 확대 2) MLCC는 재고조정 효과 및 일부 수요 증가로 우려대비 가동율 확대, 양호한 수익성 기록. 2분기 MLCC 매출은 13% 증가(qoq), 영업이익률은 12.1%로 개선 예상. 전방 수요 증가도 존재하지만 전장, 서버 등 신성장 분야의 매출 증가도 전망. 또한 카메라모듈은 미국 고객향 폴더블폰 모델로 공급을 반영. 반도체 기판은 2023년 2분기 반도체 출하량 증가, 감산 효과로 3분기에 수요 회복을 반영하면 2023년 1분기 저점, 2분기 이후 매출과 영업이익은 개선 방향으로 진행."라고 분석했다.

또한 대신증권에서 "2023년 1분기 매출 2.02조원(-22.7% yoy/2.7% qoq)과 영업이익 1,400.6억원 -65.9% yoy/ 38.3% qoq)을 시현."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

대신증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2022년4월 250,000원까지 높아졌다가 2022년12월 190,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 190,000원으로 제시되고 있다.

오늘 대신증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 190,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 2.7% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한국투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 200,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 DS투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 170,000원을 제시한 바 있다.

[대신증권 투자의견 추이]

- 2023.04.27 목표가 190,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.03.09 목표가 190,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.01.26 목표가 190,000 투자의견 BUY

- 2023.01.03 목표가 190,000 투자의견 BUY

- 2022.12.09 목표가 190,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.04.27 목표가 190,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2023.04.27 목표가 200,000 투자의견 BUY 키움증권

- 2023.04.27 목표가 185,000 투자의견 BUY 하나증권

- 2023.04.12 목표가 180,000 투자의견 BUY IBK투자증권