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미래에셋증권에서 30일 금호석유(011780)에 대해 "아쉬운 실적이지만, 저PBR주 테마로 매수 기회 존재"라며 투자의견을 'TRADING BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 146,000원을 내놓았다.

미래에셋증권 이진호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'TRADING BUY'의견은 미래에셋증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '트레이딩매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 약간이나마 보수적으로 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 지금까지 두차례 같은 수준을 지속하면서 뚜렷한 변화요인을 모색하지 못하는 모습이다.

◆ Report briefing

미래에셋증권에서 금호석유(011780)에 대해 "기존 투자의견인 Trading Buy와 목표주가 14.6만원을 유지. 더딘 실적 회복으로 인해 24년 실적 전망치를 33.3% 하향 조정했지만, 주주환원 확대 기대감을 반영한 12MF PBR인 0.76배를 적용. 동사는 화학 업종 내에서 드물게 낮은 PBR 배수와 순현금 조건을 동시에 갖추고 있음. 정부 정책 및 중국 경기부양책 기대감으로 주가 상승 모멘텀이 발생할 수 있어, 단기 트레이딩으로 접근 가능하다고 판단."라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 "4Q23 영업이익은 366억원으로 컨센서스 45% 하회, 전분기대비 57% 감소. 실적이 부진했던 가장 큰 요인은 합성수지/페놀유도체 부문의 부진 및 일회성 비용. 1Q24 영업이익은 672억원으로 전분기대비 84% 증가할 것으로 전망. 업황은 4분기 대비해서 크게 변하지 않을 것으로 전망하며, 실적 개선의 대부분은 일회성 비용의 제거 및 정기보수 종료 영향."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

미래에셋증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다. 목표주가는 2023년2월 180,000원까지 높아졌다가 2023년8월 146,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 146,000원으로 제시되고 있다.

오늘 미래에셋증권에서 발표된 'TRADING BUY'의견 및 목표주가 146,000원은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 약간이나마 보수적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 13.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 188,000원을 제시한 바 있다.

[미래에셋증권 투자의견 추이]

- 2024.01.30 목표가 146,000 투자의견 TRADING BUY

- 2023.11.06 목표가 146,000 투자의견 TRADING BUY

- 2023.08.07 목표가 146,000 투자의견 TRADING BUY

- 2023.05.30 목표가 180,000 투자의견 BUY

- 2023.05.04 목표가 180,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.01.30 목표가 170,000 투자의견 BUY 한화투자증권

- 2024.01.30 목표가 180,000 투자의견 BUY 하나증권

- 2024.01.30 목표가 180,000 투자의견 BUY SK증권

- 2024.01.30 목표가 180,000 투자의견 BUY 현대차증권