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KB증권에서 10일 삼성에스디에스(018260)에 대해 "디지털 전환에 구체적인 해법을 제시하는 종목 "라며 투자의견을 'BUY(신규)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 260,000원을 내놓았다.

KB증권 김준섭 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(신규)'의견은 KB증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '매수'의견에서 'BUY(신규)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 49%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

KB증권에서 삼성에스디에스(018260)에 대해 "투자포인트는 1) 삼성전자 등 계열사의 CAPEX 증가에 따라 IT서비스 매출액 성장세 지속, 2) 사회전반적인 디지털 전환의 추세에 따라 대외 매출액 증가 가속화, 3) 풍부한 보유 현금으로 주주 가치를 높일 선택지 (인수합병, 주주 환원 정책 강화)가 존재한다는 점."라고 분석했다.

또한 KB증권에서 "삼성전자 등 삼성그룹 계열사의 높아진 CAPEX 수준으로 삼성SDS의 매출액 성장세 지속. 코로나19로 본격화된 디지털 전환, 삼성SDS의 대외 매출액이 증가할 기회 . 삼성SDS는 2Q20 현재 4.0조원의 현금성 자산 (단기금융자산 포함)을 보유하고 있으며, 2019년 기준 EBITDA는 1.3조원 규모로 매년 7,000억원 이상의 현금성 자산이 유입되는 구조."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 KB증권에서 발표된 'BUY(신규)'의견 및 목표주가 260,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 19.9% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 180,000원을 제시한 바 있다.

[KB증권 투자의견 추이]

- 2020.09.10 목표가 260,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.09.10 목표가 260,000 투자의견 BUY(신규) KB증권

- 2020.08.12 목표가 220,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2020.07.27 목표가 200,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2020.07.27 목표가 232,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자