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삼성증권에서 29일 삼성카드(029780)에 대해 "1Q Review - 대출 증가 및 판관비 절감 통한 양호한 실적 "라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 34,000원을 내놓았다.

삼성증권 김재우 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점보다 더 높게 하향조정되면서 계속 낮아지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 19.1%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 삼성카드(029780)에 대해 "국내의 경우, 코로나19 확진자수가 진정 세를 보이고 있는 가운데, 향후 소비 회복에 따른 결제 증가와 카드론의 건전성 관 리, 그리고 배당성향 제고를 통한 적극적 주주환원 지속 여부가 관건이 될 전망"라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "삼성카드가 1,122억원의 1Q 당 기순이익 발표. 전년 동기 대비 이익 감소 폭은 6.8%에 그쳤으며, 컨센서스 1,052억 원를 6.6% 상회한 수준. 1) 코로나19로 ？해 신용판매 영업수익은 0.1% y-y, 2.7% qq 감소했으나, 2) 장기대출 이자이익 증가와 판관비 절감 (-6.7% y-y)이 이를 만회. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 44,000원이 고점으로, 반대로 40,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 34,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 34,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 17.9%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 신한금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 54,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 미래에셋대우증권은 투자의견 'TRADING BUY'에 목표주가 32,500원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2020.04.29 목표가 34,000 투자의견 BUY

- 2020.01.31 목표가 44,000 투자의견 BUY

- 2019.11.08 목표가 40,000 투자의견 BUY

- 2019.07.26 목표가 40,000 투자의견 BUY

- 2019.04.26 목표가 40,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.04.29 목표가 34,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2020.04.22 목표가 32,500 투자의견 TRADING BUY 미래에셋대우

- 2020.04.08 목표가 37,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2020.03.17 목표가 39,000 투자의견 BUY 하나금융투자