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SK증권에서 12일 키움증권(039490)에 대해 "상승 모멘텀 부족하지만 PER 가 4 배에도 미달 "라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 112,000원을 내놓았다.

SK증권 구경회 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 SK증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 하향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 34.6%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

SK증권에서 키움증권(039490)에 대해 "키움증권의 주가는 2021 년 1 월 고점을 기록한 후 장기간 약세를 보이고 있음. 브로커리지 의존도가 높은 키움증권의 PER 가 경쟁사들에 비해 낮은 것은 합리적. 하지만 2022 년 PER 가 4 배에도 못 미치는 주가는 과도하게 낮은 것으로 판단함. "라고 분석했다.

또한 SK증권에서 "1Q22 지배주주순이익은 1,410억원으로, 전년동기대비 46% 감소했음."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

SK증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년5월 195,000원까지 높아졌다가 2022년5월 112,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 112,000원으로 제시되고 있다.

오늘 SK증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 112,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 13.4%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 165,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 110,000원을 제시한 바 있다.

[SK증권 투자의견 추이]

- 2022.05.12 목표가 112,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.11.23 목표가 140,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.06.23 목표가 165,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.05.21 목표가 195,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.05.12 목표가 112,000 투자의견 BUY(유지) SK증권

- 2022.05.11 목표가 115,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2022.05.11 목표가 110,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2022.05.11 목표가 120,000 투자의견 BUY 삼성증권