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IBK투자증권에서 7일 키움증권(039490)에 대해 "1Q24 Review: 소통 강화를 통한 기업가치 제고"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 150,000원을 내놓았다.

IBK투자증권 우도형 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 IBK투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 정체구간을 한동안 보낸 후에 최근 2회 연속 목표가가 높아졌는데 이번에 조정된 상승폭은 이전보다 다소 둔화된 모습이다.

◆ Report briefing

IBK투자증권에서 키움증권(039490)에 대해 "1분기 지배주주순이익은 2,455억원 (YoY -15.8.5%, QoQ 흑전)로 컨센서스 및 당사 추정치를 각각 24.4%, 33.0% 상회. 1분기 실적이 컨센서스를 상회한 이유는 양호한 전통IB 수익뿐만 아니라 구조화/PF 신규딜이 발생하며 IB부문 수익이 전체적으로 증가했기 때문이며 트레이딩 손익 역시 양호한 증시를 기반으로 증가했기 때문. 키움증권은 이번 1분기 컨퍼런스 콜을 통해 실적발표를 진행하였으며 향후 정기적으로 해당 콜을 진행하겠다고 언급. 이는 투자자와의 소통을 강화하며 적극적인 기업가치 제고 노력을 진행하고 있는 것으로 판단. 키움증권은 향후 3년간 별도 기준 평균 ROE 15%를 목표로 하고 있으며 이는 리테일에서의 연간 6천억원 이상 수익을 기반으로 함. 또한 나머지 부문에서는 ROA 기준 6% 이상의 수익률을 설정했으며 저수익 자산 수익률 제고 노력이 진행될 전망."라고 분석했다.

또한 IBK투자증권에서 "투자의견 매수를 유지하고 목표주가는 150,000원으로 기존 대비 4.2% 상향. 구체적인 기업가치 제고 방안 제시 및 투자자와의 소통 강화로 주가에 긍정적인 요인으로 작용할 전망이며 실적 서프라이즈에 따른 ROE 상승을 반영해 목표주가를 상향."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

IBK투자증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 144,000원이 고점으로, 반대로 115,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 150,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 IBK투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 150,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.4%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 180,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유안타증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 145,000원을 제시한 바 있다.

[IBK투자증권 투자의견 추이]

- 2024.05.07 목표가 150,000 투자의견 BUY

- 2024.04.18 목표가 144,000 투자의견 BUY

- 2024.02.15 목표가 115,000 투자의견 BUY

- 2024.01.12 목표가 115,000 투자의견 BUY

- 2023.11.07 목표가 115,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.05.07 목표가 150,000 투자의견 BUY IBK투자증권

- 2024.05.07 목표가 145,000 투자의견 BUY 교보증권

- 2024.05.03 목표가 145,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2024.05.03 목표가 150,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권