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- 위험대비수익률 -2.5로 하위권, 업종평균대비 성과 좋지 않아 - 관련종목들도 일제히 상승, 통신장비업종 +4.3% - 증권사 목표주가 6,000원, 현재주가 대비 71% 추가 상승여력 - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도 - 주주들의 손바뀜이 잦은 듯 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세 - 주요 매물구간인 4,125원선이 저항대로 작용

위험대비수익률 -2.5로 하위권, 업종평균대비 성과 좋지 않아 16일 오후 1시10분 현재 전일대비 4.32% 오른 3,500원을 기록하고 있는 홈캐스트는 지난 1개월간 11.17% 하락했다. 같은 기간동안에 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 4.4%를 기록했다. 이는 코스닥 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 홈캐스트의 월간 변동성이 가장 작았던 만큼 주가하락률도 주요종목군 내에서 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 홈캐스트의 위험을 고려한 수익률은 -2.5를 기록했는데, 변동성은 가장 낮았지만 주가가 하락했기 때문에 위험대비 수익률은 저조한 수준을 나타냈다. 게다가 코스닥업종의 위험대비수익률인 -0.8보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 홈캐스트가 속해 있는 코스닥업종은 통신장비지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 즉, 업종등락률이 마이너스지만 지수에 비해서는 안전하게 선방하는 모습이라고 할 수 있다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
쏠리테크	1위	6.2%	3위	-9.8%	3위	-1.5
EMW	2위	5.3%	2위	-0.2%	2위	0.1
에이스테크	3위	5.2%	5위	-25.1%	5위	-4.8
자티전자	4위	5.1%	1위	0.0%	1위	0.1
홈캐스트	5위	4.4%	4위	-11.2%	4위	-2.5
통신장비	-	3.2%	-	-8.3%	-	-2.5
코스닥	-	2.9%	-	-2.4%	-	-0.8

관련종목들도 일제히 상승, 통신장비업종 +4.3%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 상승하고 있는 가운데 통신장비업종은 4.3% 상승중이다.

쏠리테크	2,750원 ▲75(+2.80%)	에이스테크	3,515원 ▲165(+4.93%)
자티전자	3,800원 ▲250(+7.04%)	EMW	3,310원 ▲140(+4.42%)

증권사 목표주가 6,000원, 현재주가 대비 71% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 홈캐스트의 평균 목표주가는 6,000원이다. 현재 주가는 3,500원으로 2,500원(71%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사 투자의견을 보면 흥국증권의 이승훈 에널리스트가 " 하반기는 사상 최대 실적 달성을 즐길 때, 2분기에도 1분기와 마찬가지로 수익성이 좋은 미주지역 케이블 TV 사업자 물량이 확대되면서 어닝 서프라이즈를 이어갔다. 상반기 영업이익 102억 원은 올 초 제시했던 가이던스를 이미 넘어서는 수치로 하반기 실적이 더욱 기대된다..." (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 6,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률은 최근 주춤하며 현재 6.11%로 업종평균 상회. PER은 7.75로 업종평균보다 높으며, PBR은 0.88로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 홈캐스트는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있으며, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	홈캐스트	쏠리테크	자티전자	EMW	에이스테크
ROE	11.4	11.7	-15.1	-2.2	-1.1
PER	7.8	7.4	-	-	-
PBR	0.9	0.9	1.6	1.1	0.6
기준년월	2010년12월	2010년12월	2010년12월	2010년12월	2010년12월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도 8월8일부터 전일까지 외국인이 5거래일 연속 동종목을 내다 팔았다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매수 우위를 유지하면서 39,717주를 순매수했고, 기관도 초반에 동종목을 순매수한 이후에 최근에는 순매수량이 줄어들고 있음에도 불구하고 9,829주를 순매수했다. 반면 개인들은 초반에 동종목을 순매도한 이후에 근래에는 순매도량을 줄이면서 49,546주를 순매도한 것으로 나타났다. 주주들의 손바뀜이 잦은 듯 최근 한달간 홈캐스트의 매매회전율을 분석한 결과 19일에 1번 꼴로 주식의 주인이 바뀐 것으로 나타났다. 회전율이 높은 경우 유동성이 좋다고 할 수 있으나 이런경우 주가변동이 심한 경우가 많아 주의가 요구된다. 동종목의 경우 동기간 일평균 주가변동률은 7.3%를 기록했다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 94.41%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 4.76%를 보였으며 기관은 0.82%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 94.29%로 가장 높았고, 외국인이 5.05%로 그 뒤를 이었다. 기관은 0.64%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 수렴하는 추세 변곡점에 도달하고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 4,125원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 4,125원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 4,125원대는 전체 거래의 29.3%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 3,965원대의 매물대 또한 규모가 크기때문에 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 3,965원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 3,965원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

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