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KB증권에서 7일 하나금융지주(086790)에 대해 "1Q22 Preview: 예정된 비용 부담, 경상 수익성 양호"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 68,000원을 내놓았다.

KB증권 강승건 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 KB증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 43.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

KB증권에서 하나금융지주(086790)에 대해 "1분기 이익에는 ERP 비용 등이 반영되며 경쟁 금융지주 대비 부진하겠지만 1) 순이자 이익 증가를 바탕으로 한 경상적인 수익성은 유지되고 있다고 판단되며, 2) 증권 자회사의 자본확충 효과 반영, 카드사 가맹점 수수료 인하에 따른 지주 이익 민감도가 낮다는 점 등으로 인하여 자회사 이익 기여도 확대라는 중기적 흐름은 이어질 것으로 전망됨. 또한 3) 보유하고 있는 자사주를 이용한 주주환원율 제고 또한 기대되고 있음."라고 분석했다.

또한 KB증권에서 "1Q22 연결기준 지배주주순이익은 7,869억원으로 컨센서스를 10.0% 하회할 것으로 전망됨. 전년동기대비 5.8% 감소한 수준. 2022년 연결기준 지배주주순이익 전망치는 3조 6,315억원으로 직전대비 4.6% 하향함. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

KB증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년8월 63,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 68,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 KB증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 68,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 8.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 68,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 53,000원을 제시한 바 있다.

[KB증권 투자의견 추이]

- 2022.04.07 목표가 68,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.02.10 목표가 68,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.10.25 목표가 63,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.08.31 목표가 63,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.04.07 목표가 68,000 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2022.04.05 목표가 62,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권

- 2022.04.04 목표가 60,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2022.04.04 목표가 65,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권