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미래에셋증권에서 18일 씨젠(096530)에 대해 "1Q22 실적도 큰 우려는 없다"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 78,000원을 내놓았다.

미래에셋증권 김충현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 미래에셋증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 약간이나마 보수적으로 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 하향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 56%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

미래에셋증권에서 씨젠(096530)에 대해 "불확실성이 큰 코로나 검사수요 예측 특성상 2분기 이상의 예측은 불가능. 21년 12월부터 큰 폭으로 상승하고 있는 관세청 수출 데이터와 국내 PCR 검사수요를 고려할 때, 1Q22에도 4Q21에 준하는 실적 예상. 2Q22 이후 코로나19 진단 키트 매출은 점진적 감소세 예상. 다만 급격한 실적둔화가 발생할 가능성은 제한적으로 보임. 포스트코로나 전략 중 하나인 Bio-Rad와의 미국진출은 23년부터 가시화될 예정."라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 "4Q21 Review 매출액 및 영업이익 모두 시장 기대치 상회하는 실적 달성. 매출 -7% YoY(시장기대치 상회), 영업이익 -22% YoY(시장기대치 상회, OPM 49%). 팬더믹을 거치며 동사의 현금성자산은 19년말 491억원에서 21년말 4,321억원으로 크게 증가하며 부채비율도 40%미만. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

미래에셋증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년2월 138,607원까지 높아졌다가 2021년11월 78,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 78,000원으로 제시되고 있다.

오늘 미래에셋증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 78,000원은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 약간이나마 보수적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 신한금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 85,000원을 제시한 바 있다.

[미래에셋증권 투자의견 추이]

- 2022.02.18 목표가 78,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.11.12 목표가 78,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.08.17 목표가 89,000 투자의견 BUY(하향)

- 2021.02.25 목표가 94,482 투자의견 BUY(상향)

- 2021.02.10 목표가 138,607 투자의견 TRADING BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.02.18 목표가 78,000 투자의견 BUY(유지) 미래에셋증권

- 2022.02.18 목표가 85,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2022.02.18 목표가 80,000 투자의견 STRONG BUY KTB투자증권