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현대차증권에서 14일 SK이노베이션(096770)에 대해 "지금은 정제마진 개선이 더 중요하다."라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 310,000원을 내놓았다.

현대차증권 강동진 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 현대차증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 본다면 '중립'의견에서 'BUY로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점보다 더 높게 상향조정되면서 전체적으로는 상승추세가 계속 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 20.2%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 SK이노베이션(096770)에 대해 "1Q21실적은 컨센서스와 당사전망치를 상회하는 어닝 서프라이즈를 기록. 배터리사업부 지속 성장 및 수주잔고 성장 긍정적. 현 상황에서 중요한 것은 정유업 개선. 당사는 대기중인 증설을 감안하면, 정제마진 개선에는 시간이 필요할 것으로 판단. 최근 미국 동부 Colonial Pipeline 가동 중단으로 정제마진 급등 했으나, 파이프라인 정상. "라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "1Q21 실적은 매출액 9.2조원 (+20.4% qoq, -16.4% yoy), 영업이익 5,025억원(+흑전% qoq, +흑전 yoy) 기록하며 컨센서스를 상회하는 호실적 기록. 예상보다 낮았던 가동률로 당사 전망치대비 매출은 부진하였으나, 유가 상승 효과 및 화학 강세로 호실적 기록. 영업외 부문에 소송관련 일시급 현재가치 9,763억원 반영하여 당기 순손실 기록. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

현대차증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 상향조정되고 있다. 목표주가는 300,000원이 고점으로, 반대로 104,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 310,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 310,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 9.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 400,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 280,000원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2021.05.14 목표가 310,000 투자의견 BUY

- 2021.04.12 목표가 290,000 투자의견 BUY

- 2021.02.01 목표가 300,000 투자의견 MARKETPERFORM

- 2021.01.15 목표가 270,000 투자의견 MARKETPERFORM

- 2020.11.02 목표가 145,000 투자의견 MARKETPERFORM

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.05.14 목표가 310,000 투자의견 BUY 현대차증권

- 2021.05.14 목표가 365,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2021.05.14 목표가 330,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권

- 2021.05.13 목표가 400,000 투자의견 BUY(유지) KB증권