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NH투자증권에서 20일 한세실업(105630)에 대해 "대형사업자로의 시장 재편 지속"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 25,000원을 내놓았다.

NH투자증권 이지영 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 NH투자증권에서 7개월만에 매매의견을 새롭게 조정하는 것으로 직전 매매의견과 동일한 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 정체구간을 한동안 보낸 후에 최근 2회 연속 목표가가 높아졌는데 이번에 조정된 상승폭은 이전보다 다소 둔화된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 19.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

NH투자증권에서 한세실업(105630)에 대해 "단기적으로는 올 2~3분기 전년의 역기저가 부담. 의류의 오더 증가율은 연중 15% y-y 전후로 양호할 것이나, 전년 2~3분기 마스크, 방호복의 일회성 매출이 차지하는 비중이 각각 14%,17%로 높기 때문. 하지만 중장기적으로 미·중 갈등 심화, 그리고 브랜드들의 생산과정에서의컴플라이언스 강화로 동남아 대형사업자로의 시장 재편이 이루어지며 동사의 지속적인 수혜를 기대함."라고 분석했다.

또한 NH투자증권에서 "1분기 연결기준 실적, 매출 4,200억원(7% y-y), 영업이익 113억원(14% y-y)으로 시장 기대치에 부합하는 무난한 실적 전망. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

NH투자증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 23,000원이 고점으로, 반대로 18,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 25,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 NH투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 25,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 메리츠증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 28,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 22,000원을 제시한 바 있다.

[NH투자증권 투자의견 추이]

- 2021.04.20 목표가 25,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.09.09 목표가 23,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.08.18 목표가 18,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.03.30 목표가 18,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.04.20 목표가 25,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권

- 2021.04.19 목표가 25,000 투자의견 BUY(유지) 한화투자증권

- 2021.04.13 목표가 28,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2021.04.09 목표가 26,000 투자의견 BUY 대신증권