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DS투자증권에서 9일 씨에스윈드(112610)에 대해 "우려 대비 괜찮았던 실적"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 74,000원을 내놓았다.

DS투자증권 안주원 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 DS투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다.

◆ Report briefing

DS투자증권에서 씨에스윈드(112610)에 대해 "3분기 실적은 매출액 3,805억원(+17.8% YoY)과 영업이익 415억원(+105.2% YoY)을 달성. AMPC는 244억원이 반영되었으며 이를 제외한 영업이익은 171억원. 터키, 포르투갈 법인들의 수익성 향상으로 전사 원가율이 좋아졌으며 미국법인은 신규 고객사향 생산공정 안정화 작업이 계속 진행 중. 3분기 신규 수주 금액은 약 5억 달러이며 올해 연간 14억 달러 신규 수주 목표치는 무난히 달성 가능할 전망. 블라트는 11월 말 인수 완료 예정으로 올해 실적에 미치는 영향은 제한적일 것으로 보임."라고 분석했다.

또한 DS투자증권에서 "투자의견 매수를 유지하고 목표주가는 최근 주가 하락에 따른 괴리율을 고려해 74,000원으로 하향. 2023년 연간 실적은 매출액 1.5조원(+10.9% YoY)과 영업이익 1,448억원(+243.9% YoY)으로 전망하며 전년 대비 뚜렷하게 개선된 실적이 예상. 2024년은 기확보된 수주를 바탕으로 올해 대비 외형 성장은 더 좋을 것으로 보이며 수익성 좋은 고객사 매출 비중이 높아 지면서 영업이익률도 두 자릿수대로 올라설 전망. 이에 따라 2024년은 매출액 1.9조원(+30.0% YoY)과 영업이익 2,041억원(+40.9% YoY)으로 추정. 주가는 올해 고점 대비 46% 하락하며 바닥권을 형성 중이나 본격적인 주가 반등을 위해서는 블라트의 이익 안정성이 확인되어야 할 것으로 판단."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

DS투자증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 DS투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 74,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유진투자증권은 투자의견 'STRONG BUY'에 목표주가 110,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 56,000원을 제시한 바 있다.

[DS투자증권 투자의견 추이]

- 2023.11.09 목표가 74,000 투자의견 BUY

- 2023.08.10 목표가 115,000 투자의견 BUY

- 2023.05.11 목표가 115,000 투자의견 BUY

- 2023.04.05 목표가 115,000 투자의견 BUY

- 2023.02.15 목표가 115,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.11.09 목표가 74,000 투자의견 BUY DS투자증권

- 2023.11.09 목표가 68,000 투자의견 BUY(신규) 이베스트투자증권

- 2023.11.09 목표가 56,000 투자의견 BUY SK증권

- 2023.11.09 목표가 110,000 투자의견 STRONG BUY 유진투자증권