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IBK투자증권에서 8일 BNK금융지주(138930)에 대해 "은행이 분발할 때"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 8,000원을 내놓았다.

IBK투자증권 김은갑 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 작년 연말의 시장컨센서스에 비추어 볼때도 역시 '매수'의견에서 'BUY(유지)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 27.8%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

IBK투자증권에서 BNK금융지주(138930)에 대해 " 2020년 연결순이익은 5,193억원으로 YoY 7.6% 감소. 부산은행 17.7%, 경남은행 9.4% 등 은행 자회사 순이익이 15% 감소한 영향. 비은행 자회사 순이익 증가로 일부 만회하였지만 은행 이익감소 폭이 컸음. 은행 이익감소는 코로나 관련 충당금적립과 NIM 하락의 영향으로 2021년에는 실적개선 가능할 전망. 2020년 비은행 이익비중은 24%로 처음으로 20% 이상으로 상승했지만 은행 이익감소의 영향이 컸음. 증권 자회사 이익기여도 확대."라고 분석했다.

또한 IBK투자증권에서 "2021년 연결순이익은 5,419억원으로 4.4% 증가할 전망. NIM 회복 강도에 따라 이익증가율은 높아질 여지가 있음. PBR 0.22배로 절대적으로 낮은 수 치. 타 은행주 대비 실적변동성이 상대적으로 컸기 때문에 PBR이 낮게 형성됨. 향후 실적기대감 생성 시 저평가 상황에서 벗어날 수 있을 전망."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

IBK투자증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 IBK투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 8,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 7.1% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 8,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 NH투자증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 6,500원을 제시한 바 있다.

[IBK투자증권 투자의견 추이]

- 2021.03.08 목표가 8,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.09.18 목표가 8,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.04.29 목표가 8,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.03.08 목표가 8,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권

- 2021.02.10 목표가 7,200 투자의견 BUY(유지) SK증권

- 2021.02.10 목표가 7,500 투자의견 BUY 이베스트투자증권

- 2021.02.10 목표가 7,700 투자의견 BUY 현대차증권