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하나금융투자에서 9일 DGB금융지주(139130)에 대해 "빠른 마진 개선 기대. 예상을 상회한 배당도 긍정적"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 9,500원을 내놓았다.

하나금융투자 최정욱 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나금융투자의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 정체구간을 한동안 보낸 후에 최근 2회 연속 목표가가 높아지면서 상승추세가 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 36.5%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하나금융투자에서 DGB금융지주(139130)에 대해 "1분기 마진 개선 폭 4~5bp 전망. NIM 빠른 반등세 기대. DPS 390원 결정으로 2020년 배당수익률은 5.7%로 은행 평균을 크게 상회해 배당매력도 부각될 수 있는 상황. CET 1 비율이 9.6%로 낮아진 점은 아쉽지만 내부등급법 승인시 200bp이상 상승할 수 있는 점을 감안할 필요. 작년 하반기 중 초과상승했던 동사 주가는 최근 은행주 조정으로 동반하락하면서 PBR이 다시 0.22배로 낮아짐. 가격매력도 높아졌다고 판단. "라고 분석했다.

또한 하나금융투자에서 "4분기 순익은 전년동기대비 59.1% 증가한 560억원으로 컨센서스를 상회.4분기 NIM은 1.77%로 1bp 상승해 11개분기만에 상승전환했음. 4분기 은행 매.상각전 실질 연체와 실질 NPL 순증액이 각각 365억원과 165억원으로 급감하면서 자산건전성도 큰폭 개선. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하나금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 9,000원이 고점으로, 반대로 6,500원이 저점으로 제시된 이후 이번에 9,500수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 9,500원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 4.9% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 8,500원을 제시한 바 있다.

[하나금융투자 투자의견 추이]

- 2021.02.09 목표가 9,500 투자의견 BUY

- 2020.10.30 목표가 8,000 투자의견 BUY

- 2020.07.31 목표가 6,500 투자의견 BUY

- 2020.07.15 목표가 6,500 투자의견 BUY

- 2020.05.08 목표가 6,500 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.02.09 목표가 9,500 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2021.02.09 목표가 8,700 투자의견 BUY 한국투자증권

- 2021.01.14 목표가 9,300 투자의견 BUY 현대차증권

- 2021.01.12 목표가 9,000 투자의견 BUY(유지) BNK투자증권