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현대차증권에서 15일 더블유게임즈(192080)에 대해 "마진 40% 깜짝 실적, P/E 5배 성장주"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 60,000원을 내놓았다.

현대차증권 김현용 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 작년 연말의 시장컨센서스에 비추어 보면 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 더블유게임즈(192080)에 대해 "4분기 영업이익 당사 전망치 26% 상회한 깜짝 실적 시현. 1월 아이게이밍 매출은 9월 대비 1.5배로 급증: 상반기 모바일 신규앱 출시로 초고성장 노림. 아이게이밍 매출은 올해 약 500억원, 내년 1,000억원 초과 규모로 충분히 성장이 가능할 것으로 판단. 온라인 카지노 산업은 글로벌 40조원 규모로 추산되어 소셜 카지노의 4~5배에 해당하며, 영국 시장만 7조원에 달하는 매력적인 시장. 23년 주당 배당금 1,000원 결정, 24년 주당 배당금 1,290원 예상. 목표주가 18% 상향 조정하고 중소형 게임주 최선호주 제시."라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "동사 4분기 실적은 매출액 1,535억원(YoY -2.7%), 영업이익 628억원(YoY +21.7%)으로 당사 이익 전망치를 26% 상회한 깜짝 실적을 기록. 소셜 카지노 매출은 1,479억원으로 전분기비 6%대 성장하였는데, 이는 시장성장률을 7%p 이상 상회한 것. 이익 서프라이즈는 마케팅 비용 절감 효과에 기인하는데, 매출액 대비 마케팅비용률은 10.0%로 전분기비 3.2%p 감소하였으며 성숙기 시장에서의 Top-Tier 플레이어가 구조적으로 이익률이 격상되는 과정에 진입. 한편, 슈퍼네이션이 11월부터 연결 편입되어 올해부터 전사 실적에 의미 있는 기여 예상."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

현대차증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 60,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 7.8%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 다올투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 80,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 53,000원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2024.02.15 목표가 60,000 투자의견 BUY

- 2023.08.31 목표가 60,000 투자의견 BUY

- 2023.07.04 목표가 60,000 투자의견 BUY

- 2023.03.27 목표가 60,000 투자의견 BUY

- 2023.02.09 목표가 60,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.02.15 목표가 56,000 투자의견 BUY 교보증권

- 2024.02.15 목표가 64,000 투자의견 BUY 유안타증권

- 2024.02.15 목표가 53,000 투자의견 BUY SK증권

- 2024.02.15 목표가 60,000 투자의견 BUY 현대차증권