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- 위험대비 수익률 -2.0으로 상위권, 업종지수보다 높아 - 관련종목들도 하락 우위, 기계업종 -2.72% - 증권사 목표주가 51,000원, 현재주가 대비 31% 추가 상승여력 - 기관과 개인은 순매도, 외국인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.12%로 적정수준 - 거래비중 기관 27.27%, 외국인 47.12% - 투심 약세 ,거래량 침체, 현재주가는 보통 - 주요 매물구간인 31,850원선이 지지대로 작용.

위험대비 수익률 -2.0으로 상위권, 업종지수보다 높아 28일 오후 2시40분 현재 전일대비 2.51% 하락하면서 38,800원을 기록하고 있는 두산밥캣은 지난 1개월간 4.32% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 2.1%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 두산밥캣의 월간 주가등락률이 마이너스를 기록했음에도 변동성은 상대적으로 적정수준을 유지한 셈이다. 최근 1개월을 기준으로 두산밥캣의 위험을 고려한 수익률은 -2.0을 기록했는데, 주가는 약세를 보이고 있지만 위험대비 수익률은 상위권에 머물러 있다. 또한 코스피업종의 위험대비수익률 -3.5보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 두산밥캣이 속해 있는 코스피업종은 기계지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력은 약한 반면 하락시에도 지수보다 낙폭이 작다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
두산중공업	1위	5.5%	1위	16.7%	1위	3.0
씨에스윈드	2위	3.0%	4위	-6.6%	4위	-2.2
두산밥캣	3위	2.1%	3위	-4.3%	2위	-2.0
현대엘리베이	4위	1.8%	2위	-3.8%	3위	-2.0
한온시스템	5위	1.6%	5위	-9.9%	5위	-6.1
기계	-	2.4%	-	1.3%	-	0.5
코스피	-	1.0%	-	-3.5%	-	-3.5

관련종목들도 하락 우위, 기계업종 -2.72%

이 시각 현재 관련종목들 중에서는 하락종목 수가 더 많은 가운데 기계업종은 2.72% 하락하고 있다.

한온시스템	14,600원 ▼250(-1.68%)	현대엘리베이	48,400원 ▲50(+0.10%)
두산중공업	24,100원 ▼1600(-6.23%)	씨에스윈드	69,200원 ▼900(-1.28%)

증권사 목표주가 51,000원, 현재주가 대비 31% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 두산밥캣의 평균 목표주가는 51,000원이다. 현재 주가는 38,800원으로 12,200원(31%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 KB증권의 정동익 에널리스트가 " 미국 인프라투자 및 배당투자 메리트에 대한 관심은 유효 , 두산밥캣의 주요 제품들은 미국현지에서 제조되고 있고 전체 매출액의 71.6% (2Q21 기준)가 북미지역에서 발생하고 있음. 바이든 정부의 인프라투자법안의 통과가 지연되면서 투자심리에 부담으로 작용하고 있으나 결국 규모와 시기의 문제라고 보면 법안 통과시 주가회복이 가능할 것으로 기대됨. 또한 지난해부터 올해 상반기까지 중단됐던 현금배당도 재개될 전망인데, KB증권은 올해 기말 배당 1,200원 (배당수익률 3.1%)을 예상하고 있음. …" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 52,000원을 제시했고, DS 투자증권의 김승회 에널리스트가 " 무엇보다 수요가 좋다, 일부 부품의 공급 병목에 따른 원가상승 부담 우려가 있지만 1) 북미 주택시장 이 견조한 가운데 딜러 재고는 역사적 저점 수준으로 수요 증가가 지속되고 있으며, 2) 타이트한 건설장비 수급 상황에서 점진적인 판가 인상과 마케팅 비용 감소를 통해 향후 마진 상승을 기대할 수 있다는 점. 당초 9월말 통과 예정이던 미국 인프라 법안이 10월 31일로 연기됐음. 최근 동사의 주가는 모멘텀 부재로 하락했지만 저평가에 따른 투자 매력은 오히려 커지고 있는 상황. …" (이)라며 투자의견 BUY에 목표주가: 50,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 12.72%로 업종평균 상회. PER은 9.86으로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.93으로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 두산밥캣은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있다.

	두산밥캣	현대엘리베이	씨에스윈드	두산중공업	한온시스템
ROE	9.4	-	-	0.2	13.1
PER	9.9	-	-	162.5	23.4
PBR	0.9	-	-	0.2	3.1
기준년월	2019년9월	2019년9월	2019년9월	2019년9월	2019년9월

상장주식수 대비 거래량은 0.12%로 적정수준 최근 한달간 두산밥캣의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.12%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.3%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 27.27%, 외국인 47.12% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 47.12%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 27.27%를 보였으며 개인은 24.87%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 45.44%로 가장 높았고, 개인이 33.91%로 그 뒤를 이었다. 기관은 19.87%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심 약세 ,거래량 침체, 현재주가는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 31,850원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 31,850원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 31,850원대는 전체 거래의 22%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 31,400원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 31,850원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 31,850원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

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두산밥캣 주식회사 결산실적공시 예고(안내공시)
10월27일 :