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DS투자증권에서 18일 오리온(271560)에 대해 "알맹이 있는 성장"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 180,000원을 내놓았다.

DS투자증권 장지혜 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 DS투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

DS투자증권에서 오리온(271560)에 대해 "3분기 실적은 연결기준 매출액 7,636억원(+3% YoY), 영업이익 1,412 억원(+16% YoY, OPM 18.5%)으로 시장 기대치를 부합할 전망. 오리온은 각 국가별 시장 환경에 맞는 채널 확장 전략과 신제품 출시, CAPA 확대로 지속적인 실적 성장이 기대. 중국은 간식점 등 신규 채널 확장과 비건 육포 출시, 젤리 라인 증설 및 감자 플레이크 생산 라인 확대가 기대. 베트 남은 가성비 제품 출시와 각 카테고리별 SKU를 확대함과 동시에 8월 유음료 제품을 출시하며 신규 시장에 진입했음. 기존 공장 증설과 신규 공장 건설로 CAPA 확대도 기대. 러시아 역시 신규 파이 라인 가동으로 외형 성장을 이어가고 있으며 젤리 라인 증설로 신규 카테고리 확대가 기대"라고 분석했다.

또한 DS투자증권에서 "최근 주가는 중국 경기 둔화 우려와 전년비 비우호적 환율, 4분기 명절 시점 차이에 따른 기저 부담으로 약세를 보이고 있음. 그러나 회사의 펀더멘털은 점점 더개선되고 있으며 현재 주가는 24년 실적 대비 PER 12배 미만으로 매력적"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

DS투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2022년9월 140,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 180,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 DS투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 180,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 180,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 IBK투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 145,000원을 제시한 바 있다.

[DS투자증권 투자의견 추이]

- 2023.10.18 목표가 180,000 투자의견 BUY

- 2023.08.21 목표가 180,000 투자의견 BUY

- 2023.07.19 목표가 180,000 투자의견 BUY

- 2023.06.21 목표가 180,000 투자의견 BUY

- 2023.05.30 목표가 180,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.10.18 목표가 180,000 투자의견 BUY DS투자증권

- 2023.10.18 목표가 170,000 투자의견 BUY 신한투자증권

- 2023.10.17 목표가 170,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2023.10.18 목표가 170,000 투자의견 BUY 현대차증권