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◆ Report briefing

탐방노트: 업황의 위기는 나의 기회

이베스트투자증권에서 케이엔제이(272110)에 대해 "반도체 업황 둔화와 중국 수출 규제에 대한 수혜. 최근 반도체 업계에서는 업황 둔화와 중국에 대한 미국 수출 규제가 가장 큰 위기로 작용. 동사는 작년 말 중국 메모리 업체를 고객사로 확보한 만큼 올해 중국향 매출도 유의미하게 발생할 수 있을 것으로 전망. 디스플레이를 대신할 2차전지 장비. Capa 확대 및 수율 개선과 2차전지향 장비 매출 다변화를 통한 이익률 개선이 주가 상승에 주요하게 작용할 것이라 판단."라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 "2023년 실적 컨센서스는 매출액 698억원(+12.0%YoY), 영업이익 143억원(+7.5%YoY)이며 현 주가는 실적 컨센서스 기준 12M Fwd P/E 11.0x. 2023년은 국내 메모리 반도체 업체들의 애프터 마켓 채택률 증가와 중국향 매출의 본격화로 컨센서스에 부합하는 수준의 실적을 달성할 수 있을 것이라 전망."라고 밝혔다.