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NH투자증권에서 30일 이녹스첨단소재(272290)에 대해 "업황 및 실적 호조세에 고객사 다변화까지"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 55,000원을 내놓았다.

NH투자증권 이규하 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 46.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

NH투자증권에서 이녹스첨단소재(272290)에 대해 "하반기 업황 호조세에 힘입어 역대 최대 실적이 예상되고 중장기적으로OLED 디스플레이 및 폴더블 스마트폰 침투율 확대 등에 힘입어 실적 성장세가 유지될 것으로 기대됨에도 무상증자 후 주가 하락세. 마진이 좋은 방열시트 고객사 다변화까지 기대된다는 점 고려 시 저가 매수기회로 판단. 양호한 업황에 힘입어 하반기 및 2022년 역대 최대 실적 달성 기대되나 주가는 최근 하락세."라고 분석했다.

또한 NH투자증권에서 "동사 3분기 영업이익은 컨센서스를 상회하는 292억원(+50% y-y, 영업이익률 21.4%)을 기록하며 분기 기준 역대 최대 실적을 기록할 것으로 전망. 동사 2021년 연간 실적은 고객사 OLED 패널 출하량 확대 및 입지 강화,폴더블 스마트폰 출하량 증가에 힘입어 영업이익 857억원(+95.7% y-y, 영업이익률 18.1%)을 기록하며 이익 레벨이 한단계 상승할 전망."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

목표주가는 2020년10월 37,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 55,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 NH투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 55,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 9% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 55,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 45,000원을 제시한 바 있다.

[NH투자증권 투자의견 추이]

- 2021.09.30 목표가 55,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.08.11 목표가 55,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.04.28 목표가 37,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.04.14 목표가 37,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.10.27 목표가 37,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.09.30 목표가 55,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권

- 2021.09.29 목표가 55,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2021.08.23 목표가 55,000 투자의견 BUY(유지) 미래에셋증권

- 2021.08.18 목표가 50,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권