thinkpool

◆ Report briefing

이제 잉글우드랩의 시간

키움증권에서 잉글우드랩(950140)에 대해 "화장품 ODM 전문 업체로, 미국 내 사업을 주로 영위. 미국 시장 내 공고한 입지로 최근 인디 브랜드 성장에 따른 수혜가 지속 중. 향후 주목하는 점은 미국 시장 내 선케어 시장 개화. 선제적인 제품 개발 및 생산 시설 확보를 통해 선케어 시장 성장의 수혜가 집중될 것으로 전망. 올해부터 본격화되는 OTC 부문의 성장에도, 상반기 상대적으로 낮은 실적 모멘텀으로 주가는 저평가 국면. 성수기 진입에 따른 주목 필요한 시점"라고 분석했다.

또한 키움증권에서 "24년 실적은 매출액 2,447억원(YoY 18%) 영업이익 388억원(YoY 35%)으로, 상저하고의 흐름을 전망. 글로벌 고객사향 신규 OTC 제품 납품이 시작되며, 기존 주요 고객사의 대량 수주도 하반기에 본격화됨. 성장 둔화를 보였던 프레스티지 라인 제품도 반등을 기대. 상반기 상대적으로 낮은 실적 모멘텀으로 인해 동사의 주가는 저평가 국면에 위치해 있다는 판단. 현재 주가는 24년 기준 PER 9.7배, 25년 기준 7.8배 수준."라고 밝혔다.