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이베스트투자증권에서 16일 휠라홀딩스(081660)에 대해 '1Q24 Review: 서서히 나아지는 중'이라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 48,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 21.8%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 휠라홀딩스 리포트 주요내용
이베스트투자증권에서 휠라홀딩스(081660)에 대해 '적자 감소, 계속될 수 있을까. 투자의견 BUY, 목표주가 48,000원 유지. 전사 가이던스는 매출액 -5%~+5%, 영업이익 +30%~40% 성장으로 연초 제시한 가이던스와 동일. 2024E 실적은 매출액 4조 1,869억원(+4.5% YoY), 영업이익 4,246억원(+38.9%, OPM 10.1%), 지배주주순이익 2,153억원(+405.6%, NPM 5.1%)을 예상하며, 당사 추정 실적 기준 현재 주가 39,400원은 P/E 8배에 거래되고 있음.'라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 '휠라홀딩스의 '24년 1분기 실적은 매출액 1조 1,826억원(+6.7% YoY, +55.4% QoQ), 영업이익 1,633억원(+1.8% YoY, 흑자전환 QoQ, OPM 13.8%), 지배주주순이익 721억원(+16.6% YoY, 흑자전환 QoQ, NPM 6.1%)을 기록하면서 시장 기대치 1,607억원에 부합(영업이익 컨센서스 1,607억원 대비 +1.6%). 금번 분기 말 휠라 브랜드의 재고자산이 전년 대비 -40% 이상 감소하는 등 그간 계속해서 추진해왔던 재고 소진이 계획대로 진행 중에 있음.'라고 밝혔다.


◆ 휠라홀딩스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 44,000원 -> 48,000원(+9.1%)
이베스트투자증권 오지우 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 48,000원은 2023년 11월 27일 발행된 이베스트투자증권의 직전 목표가인 44,000원 대비 9.1% 증가한 가격이다.


◆ 휠라홀딩스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 45,700원, 이베스트투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 2개
오늘 이베스트투자증권에서 제시한 목표가 48,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 45,700원 대비 5.0% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 메리츠증권의 50,000원 보다는 -4.0% 낮다. 이는 이베스트투자증권이 타 증권사들보다 휠라홀딩스의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 45,700원은 직전 6개월 평균 목표가였던 44,200원 대비 3.4% 상승하였다. 이를 통해 휠라홀딩스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.