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메리츠증권에서 26일 NH투자증권(005940)에 대해 '1Q24 Review: 양호한 실적으로 스타트'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 14,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 17.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ NH투자증권 리포트 주요내용
메리츠증권에서 NH투자증권(005940)에 대해 '1Q24 지배주주순이익 2,250억원(+22.5% YoY, +153.7% QoQ): 컨센서스 상회. 순수수료수익 +33.4% QoQ: 브로커리지 +37.4% QoQ, IB수익 +5.3% QoQ. 운용손익 -7.1% QoQ: 시장금리 상승 영향(국고채 3년물 +17bp QoQ). WM관련 이자수지 +17.0% QoQ: 고객예탁금 +9.8% QoQ. 투자의견 BUY, 적정주가 14,000원 유지. 작년부터는 자사주 515억원을 매입하며 적극적인 주주환원정책이 시작되었음. 업종 내 배당 매력도가 높은 이유.'라고 분석했다.

또한 메리츠증권에서 'NH투자증권 1Q 지배주주순이익은 2,250억원(+22.5% YoY, +153.7% QoQ)으로 컨센서스를 31.9% 상회하였음. 전 부문 양호한 이익을 창출하였음. [순수수료수익] 전분기대비 33.4% 증가. [운용손익 및 관련 이자수지] 시장금리 상승(국고채 3년물 +17bp QoQ)에도 불구, 전분기대비 7.1% 감소에 그치며 안정적으로 방어. [WM관련 이자수지] 전분기대비 17.0% 증가.'라고 밝혔다.


◆ NH투자증권 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 13,000원 -> 14,000원(+7.7%)
- 메리츠증권, 최근 1년 목표가 상승
메리츠증권 조아해 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 14,000원은 2023년 10월 27일 발행된 메리츠증권의 직전 목표가인 13,000원 대비 7.7% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 메리츠증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 10월 11일 13,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 14,000원을 제시하였다.


◆ NH투자증권 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 14,067원, 메리츠증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 메리츠증권에서 제시한 목표가 14,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 14,067원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 14,067원은 직전 6개월 평균 목표가였던 12,408원 대비 13.4% 상승하였다. 이를 통해 NH투자증권의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.