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NH투자증권에서 10일 대주전자재료(078600)에 대해 '유의미한 변곡점을 지나는 중'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 126,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 30.4%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 대주전자재료 리포트 주요내용
NH투자증권에서 대주전자재료(078600)에 대해 'EV 수요 둔화되고 있는 환경에서도 실리콘음극재(SiOx) 적용 확대는 순조롭게 진행 중. 1Q24 분기 최대 매출을 달성했지만 2Q24 재차 경신 예상. 흑자전환에도 성공한만큼 점진적인 이익 기여 기대'라고 분석했다.

또한 NH투자증권에서 '2Q24 매출액은 573억원(+25% y-y, +24% q-q), 영업이익은 60억원 (+230% y-y, OPM +10.5%)으로 컨센서스에 대체로 부합하는 실적 예상. SiOx 매출액은 166억원(+190% y-y, +90% q-q)으로 최대 매출을 경신할 전망. 최대 매출 경신 흐름은 SiOx 침투율 상승과 함께 4Q24까지 지속될 전망'라고 밝혔다.


◆ 대주전자재료 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 116,000원 -> 126,000원(+8.6%)
- NH투자증권, 최근 1년 목표가 지속 상승
NH투자증권 주민우 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 126,000원은 2024년 03월 20일 발행된 NH투자증권의 직전 목표가인 116,000원 대비 8.6% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 NH투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 05월 18일 120,000원을 제시한 이후 최고 목표가인 135,000원과 최저 목표가인 90,000원을 한 번씩 제시하였다.
이번 리포트에서는 최고 목표가에는 미치지 못하지만 처음 목표가 대비 상승한 가격인 126,000원을 제시하였다.


◆ 대주전자재료 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 115,333원, NH투자증권 가장 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 NH투자증권에서 제시한 목표가 126,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 높은 수준으로 전체 목표가 평균인 115,333원 대비 9.2% 높으며, NH투자증권을 제외한 증권사 중 최고 목표가인 상상인증권의 110,000원 보다도 14.5% 높다. 이는 NH투자증권이 대주전자재료의 향후 방향에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 115,333원은 직전 6개월 평균 목표가였던 121,667원 대비 -5.2% 하락하였다. 이를 통해 대주전자재료의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.