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미래에셋증권에서 19일 롯데이노베이트(286940)에 대해 '1분기는 잠시 쉬고'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 46,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 35.9%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 롯데이노베이트 리포트 주요내용
미래에셋증권에서 롯데이노베이트(286940)에 대해 '1Q 매출은 2,940억원(+8.6% YoY), 영업이익은 119.6억원(+0.7% YoY)으로 시장 컨센서스를 각각 3.9%와 23.8% 하회할 것으로 예상. 1분기는 SI 산업의 계절적 비수기. 그룹의 전략적인 투자 로드맵이 완성되지 않은 상황. 추가적으로 현재 거시 경제의 불확실성으로 인해 적극적인 투자가 쉽지 않음. 이를 반영해 24년 연간 매출은 1조3,060억원으로 1.5% 하향조정하고, 영업이익은 650억원으로 9.4% 하향조정. 연간 실적 하향조정에 따라 목표주가를 53,000원에서 46,000원으로 13% 하향조정. 감자에 따른 주가 상승 효과가 있겠지만, IT 지출이 경기에 민감한만큼 경기 불확실성이 커진 상황에서 강력한 수요 회복을 예단하기 어렵다고 판단. 그러나 IT 투자는 상반기보다 하반기에 투자 집행이 본격화되는 만큼, 하반기로 갈수록 모멘텀이 강화될 것으로 예상한다. 투자의견 '매수'를 유지. '라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 '2월 주식 소각과 감자를 공시. 공시한 감자기준일이 4월 25일. 지분 1.7%에 해당하는 자기주식 266,964주를 소각. 3월 21일 주총에서 사명을 '롯데정보통신'에서 '롯데이노베이트'로 변경.'라고 밝혔다.


◆ 롯데이노베이트 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 53,000원 -> 46,000원(-13.2%)
- 미래에셋증권, 최근 1년 목표가 상승
미래에셋증권 김수진 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 46,000원은 2024년 01월 30일 발행된 미래에셋증권의 직전 목표가인 53,000원 대비 -13.2% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 미래에셋증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 05월 31일 37,900원을 제시한 이후 상승하여 24년 01월 30일 최고 목표가인 53,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 최고 목표가보다는 다소 낮지만 처음 목표가보다는 상승한 가격인 46,000원을 제시하였다.


◆ 롯데이노베이트 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 50,000원, 미래에셋증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
오늘 미래에셋증권에서 제시한 목표가 46,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 50,000원 대비 -8.0% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 하이투자증권의 40,000원 보다는 15.0% 높다. 이는 미래에셋증권이 타 증권사들보다 롯데이노베이트의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 50,000원은 직전 6개월 평균 목표가였던 39,780원 대비 25.7% 상승하였다. 이를 통해 롯데이노베이트의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.